Supertrend Indicator: その仕組み、破綻する場面、そして取引方法

短く言うと、supertrend indicator は、価格の上下どちらかに1本のラインを描くトレンド追随ツールです。そのラインは、バーの中値から average true range (ATR) の倍率分だけ離れた位置に置かれます。価格がそれを終値で抜けると、ラインは反対側に切り替わり色も変わります。そこから売買シグナルが出ます。価格の下で緑なら上昇トレンド、価格の上で赤なら下降トレンドです。意図的に単純な作りです。きれいなトレンドではよく追随しますが、レンジでは往復ビンタを食らいやすいので、今がどちらの局面かを見極めることが重要です。

このページは、FX、指数、貴金属、仮想通貨の CFD トレーダー向けです。テクニカル分析ツールの中でも supertrend は珍しく、1本のライン、1つのルール、そして解釈を必要としない売買シグナルだけで構成されています。まずは決済ルールとして、多くのトレーディング戦略に適しています。

ラインは実際に何でできているのか

この指標はフランス人トレーダーの Olivier Seban によって広まりました。必要な入力は2つだけで、ATR の期間と乗数です。多くの取引プラットフォームでは、標準設定は 10 期間の ATR と乗数 3 です。

• 現在のバーの中値を求めます。高値と安値を足して2で割ります。
• その値に ATR の乗数を掛けて上側の生のバンドを出し、引けば下側の生のバンドになります。
• バンドをラチェット式にします。上昇トレンドでは下側バンドは上がることはあっても下がりません。下降トレンドでは上側バンドは下がることはあっても上がりません。

このラチェット機構が肝心です。ラインは価格の後ろ側でのみタイトになり、決して緩まないため、ボラティリティのバンドがトレーリングストップに変わります。反転は、バーがアクティブなラインの反対側で引けたときに起こり、色が緑から赤、またはその逆に切り替わります。ATR が式の中に入っているため、ラインは静かに適応します。低ボラの株価指数セッションでは価格に寄り添い、値動きの荒い仮想通貨セッションでは大きく離れます。私たちの ATR indicator のガイドでは ATR indicator true range にギャップが含まれる理由を説明しています。これは、月曜の始値が金曜の終値から離れて始まる銘柄では特に重要です。

自分のスタイルに合う ATR の期間と乗数の選び方

正解の設定はありません。あるのは、どれくらいの時間ポジションを保有するつもりかに合う設定だけです。期間が短く乗数が小さいとラインは敏感で早い反応を示し、期間が長く乗数が大きいと、落ち着いて鈍くなります。

簡単なテストとして、自分の銘柄の直近100本のバーで反転回数を数えてみてください。5回未満なら、そのラインは損切りとしては寛容すぎます。20回を超えるなら、スキャルピング以外には不必要に神経質です。結果は資産クラスごとに異なります。金とBTCは、同じ期間ならEUR/USDよりも大きい乗数を求めます。値動きのレンジがより不均一だからです。

Supertrendと他のトレンド追随ツールの比較：判断フレームワーク

トレンド系ツールを選ぶときは、結局のところ、そのツールに何をさせたいかの問題です。

率直に言えば、すでに保有しているポジションを管理する用途では、これらの中でsupertrendが最も優れています。トレンドがそもそも存在するかを判断する用途では、最も弱いです。A Keltner channel は同じATR入力を使いますが、価格をエンベロープで包むため、方向よりも伸び具合を示します。多くのトレーダーは両方を使います。市場がトレンド状態か、それともレンジに押し込まれているかを判断するためにチャネルを使い、その後はポジションを維持するためにsupertrendを使います。 トレンドフォロー におけるロジックは、どのラインを使う場合でも同じです。偏った結果、小さな損失が多く、大きな利益がいくつかあるという形になります。

実例付きのSupertrend戦略

反転をエントリーのトリガーにし、ラインをストップに使います。1万の口座で、1回の取引あたり1パーセント、つまり100をリスクにする場合：

1. 4時間足の下落が明確に減速したあと、1時間足で新たに緑へ反転するのを待ちます。
2. 次のバーの始値でエントリーします。たとえば、通貨ペアが1.2700で、緑のラインが1.2653にあるとします。
3. ラインの少し下、1.2650にストップを置けば、リスクは50pipsです。つまり1pipあたり2、標準ロット0.2です。
4. ストップは、ラインが動いたときだけ移動します。
5. バーがラインを下抜けて引け、色が赤に変わったら手仕舞います。

値動きが200pips進み、反転時にラインが1.2850まで上がっていたとしましょう。エグジットはエントリーよりおよそ150pips上、100のリスクに対して約300です。ここからが厳しい半分です。もし通貨ペアが2日間もみ合うだけなら、ラインは20pips刻みで3回反転します。反転のたびにスプレッドと手数料がかかり、約40ずつの損失が3回続けば、良いトレード1回分のほぼ半分を失います。これがこの指標の本当のコストです。きれいなトレンドが出るたびに、報われない往復ビンタをいくつも受けることになります。機械的にすべてのシグナルを取る場合にのみ機能します。見送ったシグナルが負けるシグナルであることは、めったにないからです。

よくあるミスと限界

• レンジ相場であらゆる反転を取ってしまうこと。横ばい相場では両方向に不規則なシグナルが出ます。上位時間足のフィルターを加えましょう。
• ラインを予測として扱うこと。これはすでに始まったトレンドを確認するものであり、転換が起きた後に反転します。
• ストップをラインちょうどに置くこと。ニュース時にはスプレッドが広がり、ラインを確定足で抜けていないヒゲで刈られることがあります。
• バックテストが完璧に見えるまで乗数を調整し続けること。2.7では機能して2.5で失敗する設定は脆弱です。
• 流動性の薄い銘柄で使うこと。出来高がまばらだとATRの値が不安定になり、そのノイズをラインが引き継ぎます。
• 上位時間足を無視すること。4時間足で赤のラインの中にある5分足の緑ラインは、危ういロングです。

これは、トレーリングストップ系のあらゆるシステムに共通する典型的な失敗パターンです。指標がすべてを1色に集約するため、より目立って見えるだけです。

prop firmの評価の中でどこに位置づけられるか

評価では、損失がかさむ日とじわじわ資金が削られる日が重く見られます。Supertrendは、エグジットとしてはその両方に役立ちますが、レンジではシグナル生成器としてはその両方で不利に働きます。ラインはエントリー前にストップ幅を示してくれるので、ロットサイズはその距離から決めるべきです。Pivexでは、毎セッション更新される日次損失上限と、資金残高に追随しない総ドローダウンが設定されています。ATRベースのストップなら、この2つの数値を希望ではなくポジションサイズに落とし込めます。役立つ習慣として、同じ日にすでにラインが2回反転していたら、ロットを半分にするか、その銘柄の取引をやめましょう。2回の反転は、市場がトレンドではないと明確に伝えているサインです。

次のステップ: デフォルト設定のまま、1つのチャートにこの指標を追加し、1週間は実際に取引せず、反転のたびに記録を付けてください。どの反転のあとに一方向へ伸び、どの反転がもみ合いで終わったかを確認し、そのうえで各エントリーのサイズをラインまでの距離と口座の固定比率から決めます。Pivexの内蔵アシスタントは、進行中の日次上限と総ドローダウンを追跡してくれるので、ラインと口座ルールが同じ方向に働きます。

関連ガイド: ATR indicator と トレンドフォロー。

参加する前に、Pivexの現在のプログラムルールを確認し、シミュレーションされた専有取引評価が自分の経験やリスク限度に合っているかを判断してください。参加は報酬、収入、または特定の取引結果を保証するものではありません。