펀디드 계좌 규정 해설: 모든 제한, 무엇을 측정하는지, 그리고 그 안에 머무는 방법

짧게 답하면, ‘funded account rules explained’라는 표현은 네 가지 한도와 하나의 허용 목록을 다룹니다. prop firm이 자기 자본으로 당신을 지원해 주는 대신, 일일 손실, 총 손실, 그리고 수익이 얼마나 한쪽으로 치우칠 수 있는지를 제한합니다. 또 어떤 거래 전략을 사용할 수 있는지도 명시합니다. 한도를 넘으면 보통 계좌는 종료됩니다. 모든 한도 안에 머무르면 대부분의 수익은 유지할 수 있습니다. 이 가이드의 나머지 부분에서는 각 규정이 실제로 어떻게 작동하는지 설명합니다.

첫 평가를 고민하고 있거나 이미 계좌를 보유하고 있는데 예기치 않은 일이 줄었으면 한다면, 계속 읽어 보세요. 먼저 정의를 설명하고, 다음에 숫자를 살펴본 뒤, 계좌를 지키는 습관을 정리하겠습니다.

펀디드 계좌란 무엇인가, 쉽게 말하면

펀디드 계좌는 당신의 것이 아니라 업체의 자본으로 운용되는 거래 계좌입니다. 업체는 먼저 평가, 때로는 챌린지라고 불리는 절차를 통과한 계좌 보유자에게 자금을 제공합니다. 당신은 도전 비용을 내고, 그 비용이 당신이 실제로 감수하는 유일한 돈입니다. 통과한 뒤에는 업체의 자본으로 시장에서 거래하고, 합의된 비율의 이익을 가져갑니다. 손실은 업체가 부담합니다. 업체가 그 위험을 지기 때문에 규정을 만들고, 그 규정이 접근권의 대가가 됩니다.

모든 규정집 아래에는 세 가지 바람이 있습니다:

• 한 번의 운 좋은 급등이 아니라 꾸준한 수익.
• 작고 예측 가능한 손실.
• 거래가 당신의 실제 작업임을 보여 주는 증거.

모든 규정은 이 세 가지 바람 중 하나로 연결됩니다. 이것을 기억하면 규정집이 더 이상 임의적으로 보이지 않을 것입니다.

핵심 규정, 하나씩 살펴보기

대부분의 업체는 짧은 제한 목록을 사용합니다. 이름은 달라도 작동 방식은 반복됩니다.

두 가지 세부 사항은 문구에 따라 달라진다. 첫째, 일일 한도는 종가 기준 잔고로 계산할 수도 있고 실시간 에쿼티로 계산할 수도 있다. 실시간 에쿼티를 기준으로 하면, 손실 중인 열린 거래는 청산하기 전에도 불리하게 반영된다. 둘째, 최대 손실은 고정형일 수도 있고 트레일링형일 수도 있다. 고정 하한은 움직이지 않는다. 트레일링 하한은 에쿼티가 새 고점을 만들 때마다 올라가므로, 연속 수익이 나도 여유가 조용히 줄어들 수 있다. 에 대한 가이드는 트레일링 손실과 고정 손실의 차이 에서 둘 다 수치로 설명한다.

세 번째로 중요하면서도 결과를 좌우하는 세부 사항은 일관성 규칙이다. 총수익에 비해 지나치게 큰 한 번의 거래나 하루가 합격을 무효로 만들거나 지급을 지연시킬 수 있다. 정확한 메커니즘은 prop firm에서 일관성 규칙이 무엇인지 를 과도한 포지션 크기를 쓰기 전에 읽어보자.

같은 규칙이 회사마다 어떻게 달라지는가

숫자가 규칙의 전부는 아니다. 계산 기준, 시간 기준, 리셋 방식도 그만큼 중요하다. 어떤 규정집이든 다음 질문을 던져 보자:

• 일일 한도는 종가 기준 잔고로 측정하는가, 아니면 실시간 에쿼티로 측정하는가?
• 거래일은 언제 리셋되며, 어떤 시간대를 기준으로 하는가?
• 손실 한도는 고정되어 있는가, 아니면 최고점에 따라 따라 올라가는가?
• 뉴스 트레이딩, 주말 보유, 스캘핑이 허용되는가?
• 수수료는 환불 가능한가, 그리고 리셋 비용은 얼마인가?

구체적인 기준점 하나를 들자면, Pivex 평가는 시간 제한도 없고 최소 거래일도 없는 단일 단계로 진행된다. 목표 수익률은 10퍼센트, 총 손실 한도는 6퍼센트의 고정형이며, 일일 손실 한도는 4퍼센트로 매일 리셋된다. 어떤 단일 거래도 총수익의 50퍼센트를 초과할 수 없다. 다른 회사들은 2단계 구조나 트레일링 하한을 사용한다. 이런 모델들 중 틀린 것은 없다. 다만 내 거래 방식과 맞지 않으면 그 모델이 가혹하게 느껴질 뿐이다.

규칙 안에서의 리스크 관리

자금 지원 계좌에서의 리스크 관리는 한 가지를 의미한다. 모든 회사의 제한 한도 안에 완충 구간을 만들어 두어, 회사의 기준선이 내 첫 번째 방어선이 되지 않게 하는 것이다. 다음은 실제 예시다.

25,000 계좌에 일일 손실 한도 4퍼센트와 최대 손실 한도 6퍼센트가 있다고 하자. 일일 상한은 1,000이고 전체 하한은 1,500이다. 이제 자신의 숫자를 이 한도보다 충분히 안쪽에 설정하자:

• 개인 일일 손절: 600, 이렇게 하면 슬리피지와 스프레드 비용을 감안할 여유 400이 남는다.
• 거래당 리스크: 125, 즉 계좌의 0.5퍼센트.
• 두 번 연속 손실 후 거래 수: 한 번 더 하고, 그다음은 하루를 마감한다.
• 주간 손실 한도: 900, 그러면 나쁜 주가 와도 1,500 완충분 중 600은 남는다.

금 CFD를 거래하면서 거래당 위험을 125로 두면, 연속으로 네 번 손실이 나도 개인 일일 스탑 안에 머무를 수 있습니다. 회사의 1,000 라인에는 전혀 닿지 않습니다. 스프레드와 수수료 비용은 매 청산마다 수익을 깎아 먹기 때문에, 400의 여유는 넉넉하지 않습니다. 나쁜 체결이 규정 위반으로 번지는 것을 막아 주는 최소치일 뿐입니다. 계산은 소박하고 조금 지루하지만, 바로 그 점이 중요합니다. 정밀한 포지션 사이징은 재미없고, 바로 그 지루함이 계좌를 살립니다.

계좌를 끝내 버리는 흔한 실수들

대부분의 계좌 손실은 나쁜 시장 판단 때문이 아니라 몇 가지 습관 때문에 발생합니다.

• 드로다운 바닥에서 불과 몇백 남겨 둔 상태로 풀사이즈로 거래하는 것.
• 서로 상관관계가 있는 두 포지션을 별개의 아이디어처럼 취급하는 것.
• 손실 후 본전 회복을 위해 포지션 크기를 늘리는 것.
• 에쿼티 기준 한도는 미결 손실도 포함한다는 점을 잊는 것.
• 하루에 큰 수익을 한 번 올린 뒤, 지급 시점에 일관성 기준을 넘어 버리는 것.
• 규정집에서 금지하는 그리드 시스템이나 복사 시그널을 돌리는 것.

두 개의 짧은 사례가 패턴을 분명하게 보여 줍니다. 둘 다 실제 인물이 아니라 만든 합성 사례입니다.

사례 1, 계좌 손실. 50,000 계좌를 운용하는 한 트레이더는 3주 동안 2,000의 버퍼를 쌓습니다. 그런데 어느 둔한 세션에서 초조해진 그는 움직임을 강제로 만들기 위해 포지션 크기를 두 배로 늘립니다. 뉴스 급등락이 열린 포지션을 2,100만큼 손실 구간으로 밀어 넣습니다. 회사는 실시간 에쿼티를 기준으로 계산하므로, 거래가 마감되기 전에 일일 한도를 넘깁니다. 버퍼는 실제였지만, 여유 공간은 아니었습니다.

사례 2, 계좌 유지. 10,000 계좌를 운용하는 한 트레이더는 첫 달 성과가 들쭉날쭉합니다. 그녀는 거래당 0.5퍼센트 이상 위험을 감수하지 않고, 하루 손실이 2퍼센트에 도달하면 거래를 멈춥니다. 목표 달성에는 11주가 걸려 느리게 느껴집니다. 그러나 어떤 한도도 건드리지 않았고, 수익은 여러 날에 나뉘어 쌓였으며, 첫 지급도 일관성 문의 없이 통과했습니다. 빠른 건 좋습니다. 단단한 것이 돈을 법니다.

함정의 더 긴 목록과 그것을 없애는 습관은 prop firm 규정을 어기지 않는 방법을에서 확인하세요.

규칙에 맞는 트레이딩 전략

어떤 전략도 그 자체로 수익을 보장하지 않으며, 어떤 글도 결과를 약속할 수는 없습니다. 다만 어떤 트레이딩 전략이 규정의 형태에 잘 맞고, 어떤 전략이 규정과 충돌하는지는 말할 수 있습니다.

• 세션 한정 추세 매매. London 또는 New York 세션 중 되돌림에서 진입하고, 위험은 0.5퍼센트로 두며, 일일 리셋 전에 청산합니다. 일일 한도와 일관성 기준을 모두 지키기 쉽습니다.
• 수익 포지션 분할 청산. 1R에서 절반을 청산하고, 스탑을 본전으로 옮긴 뒤 나머지를 끌고 갑니다. 이익이 여러 개의 작은 조각으로 들어오므로, 수익 곡선이 한쪽으로 치우치지 않고 깔끔하게 유지됩니다.
• 뉴스 거래를 절반 사이즈로. 뉴스 트레이딩이 허용되는 경우, 주요 지표 발표 전후에는 사이즈를 절반으로 줄이세요. 급등락은 과도하게 치솟았다가 되돌릴 수 있으며, 절반 사이즈는 큰 손실을 버틸 수 있는 손실로 바꿔 줍니다.

대체로 규정과 충돌하는 것: 마팅게일 사이징, 그리드 시스템, 지연 차익거래, 그리고 제3자 시그널 복사입니다. 대부분의 회사는 이 중 일부 또는 전부를 금지합니다. 예를 들어 Pivex는 최소 보유 시간 없이 스캘핑, 뉴스 트레이딩, 주말 보유, 그리고 자체 커스텀 알고리즘을 허용합니다. 반면 HFT, 틱 또는 지연 차익거래, 자동화된 그리드 시스템, 그리고 복사한 제3자 시그널은 금지합니다. 헤징 정책은 업계마다 다르므로, 당연하다고 가정하지 말고 최신 약관을 확인하세요.

차입 자본을 거래할 때의 심리

자기 계좌에서의 손실은 쓰라립니다. 지원받는 계좌에서의 손실은 쓰라릴 뿐 아니라, 관계를 끝내는 선을 향해 한 걸음 더 다가가게 만듭니다. 이 추가 부담은 두 가지 실패 모드를 만듭니다. 첫째는 주저함입니다. 트레이더가 겁을 먹고 유효한 세팅을 건너뛰다가, 나중에는 만회하려고 늦은 시간에 과매매를 합니다. 둘째는 반항입니다. 트레이더가 한도를 모욕처럼 받아들이고, 이를 증명하겠다는 듯 고집스럽게 사이즈를 키웁니다. 해결책은 둘 다 같습니다. 세션 전에 사이즈와 스탑을 정하고, 적어 두고, 계획이 결정하도록 두세요. 문서화된 계획은 초조한 마음이 나쁜 선택으로 채워 넣는 모호함을 없애 줍니다.

회사를 고르고 규정 안에 머무르기 위한 체크리스트

평가 비용을 내기 전과 매주 트레이딩을 시작하기 전, 이 목록을 한 번씩 점검하세요.

1. 회사 규정의 정확한 한도를 한 페이지 계획의 첫 줄에 적으세요: 일일 한도, 총 바닥, 리셋 시간, 일관성 기준.
2. 한도가 종가 잔액 기준인지, 실시간 에쿼티 기준인지 확인하세요.
3. 드로다운 모델이 정적형인지 트레일링형인지 확인하고, 자신의 스타일에 맞는 모델을 가진 회사를 고르세요.
4. 개인 스탑을 각 회사 한도의 60에서 70퍼센트 수준으로 설정하세요.
5. 허용된 방법 목록을 읽고, 자신이 쓰는 것 중 금지된 항목은 모두 지우세요.
6. 지급 주기와 수익 분배율을 파악하고, 인출 계획을 일정에 맞게 세우세요.

수익 배분은 분배율만 알면 단순한 산수입니다. 80퍼센트 분배라면, 지급 창에서 1,200의 수익은 960이 당신에게 돌아옵니다. 회사는 위험 부담과 플랫폼 비용을 맡는 대가로 240을 가져갑니다. 더 높은 분배율도 그 아래 규정이 계좌를 충분히 오래 살려서 수익을 회수하게 해 줄 때만 도움이 됩니다.

다음 단계는 규정집 하나를 열어 정확한 한도를 한 페이지에 적고, 각 한도 안쪽에 개인 스탑을 설정하는 것입니다. 숫자가 한눈에 보이는 기준점이 필요하다면, Pivex 평가에서는 10퍼센트 목표와 6퍼센트 정적 드로다운을 공개합니다. 일일 한도는 4퍼센트이고, 분배율은 80퍼센트이며, 지급은 14일 주기로 진행되고, 일회성 수수료는 환불 가능합니다. 계좌 규모는 Match-Trader에서 10K부터 200K까지 제공되며, 외환, 지수, 금속, 암호화폐 CFD를 포함합니다. 그 약관을 읽고, 자신의 스타일과 비교한 뒤에야 평가에서 지급까지의 경로가 자신의 거래 방식에 맞는지 판단하세요.

관련 가이드: prop firm 규정을 어기지 않는 방법 그리고 트레일링 드로다운 vs 고정 드로다운

참여하기 전, Pivex의 현재 프로그램 규칙을 검토하고 시뮬레이션 독점 트레이딩 평가가 당신의 경험과 위험 한도에 적합한지 결정하십시오. 참여는 보상, 수익 또는 특정 거래 결과를 보장하지 않습니다.