Maikling sagot: ang scaling in at scaling out ng mga posisyon ay nangangahulugang paghahati ng isang trade sa ilang mas maliliit na order sa halip na isang bagsakan. Ang scaling in ay unti-unting binubuo ang posisyon sa mga tranches habang kinukumpirma ng presyo ang ideya mo o umaabot sa mas magagandang antas. Ang scaling out ay unti-unting nagsasara nito sa mga tranches, kinukuha ang bahagi ng kita nang mas maaga at hinahayaan ang natitira na tumakbo. Kapag maayos ang pagkakagawa, isa itong risk management tool na nag-aalis ng kalabuan ng isang entry na panalo-o-talo. Kapag mali ang pagkakagawa, tahimik nitong ginagawang malaking lugi ang isang maliit na talo. Isinulat para sa mga retail trader sa forex, index, metal at crypto CFDs na gusto ng maayos na set ng mga patakaran para sa parehong direksyon.
Ano ang ibig sabihin ng scaling at paano ito naiiba sa all-in trading
Ang all-in trader ay nagpapasya ng laki nang isang beses, pumapasok nang isang beses, at lumalabas nang isang beses. Hinahati ng scaling ang trade sa mga piraso. Ang trader na gusto ng 1.0 lot ng ginto ay maaaring magbukas ng 0.4 lot ngayon at 0.3 lot sa pullback. Ang huling 0.3 lot ay ipapasok kapag nabasag ng presyo ang isang kamakailang high.
Simple lang ang lohika: walang nakakaalam ng eksaktong turning point, kaya ang phased entry ay tumatanggap na normal ang pag-aalinlangan at isinasaalang-alang ito sa presyo.
Ang scaling ay hindi hiwalay na strategy. Isa itong layer ng position management na nakapatong sa alinmang trading strategies na ginagamit mo na.
Mga benepisyo ng scaling in at out, at ang kapalit nito
Totoo ang mga bentahe, kahit hindi kadalasan kasinglaki ng inaasahan ng mga baguhan.
- Mas magandang average entry kapag nag-aalangan ang presyo sa paligid ng iyong level imbes na kumikilos nang diretso.
- Mas maliit na paunang risk, kaya ang maling basa ay mas kaunti ang gastos at nababawasan ang pinsala mula sa unang masamang fill.
- Naka-lock na kita sa mga partial exit, na ginagawang mas madali ang paghawak sa natitira para sa mga kabahanin na kamay.
- Mas kaunting all-or-nothing na kinalabasan, kaya nagiging mas hindi magaspang ang equity curve.
Kasingkonkreto rin ang mga kahinaan. Bawat dagdag na tranche ay hiwalay na order, kaya muli kang sisingilin ng spread at commission sa bawat fill. Mas mabilis na naiipon ang fees at costs sa crypto at exotic pairs kaysa sa major forex. Nililimitahan din ng partial exits ang upside, isang hindi nakakapagpasalamat na trade-off na karamihan sa mga trader ay hindi kailanman sinusukat.
Mga paraan para sa scaling in
Kailangang nakatakda ang full-size stop at ang kabuuang risk bago pa ang unang order sa bawat paraan.
Mag-scale in sa confirmation. Magsimula sa isang ikatlo ng planong laki sa setup. Idagdag ang ikalawang ikatlo kapag nabasag ng presyo ang pinakamalapit na swing high sa long. Idagdag ang huling ikatlo sa matagumpay na retest.
Mag-scale in sa mga planadong level. Maglagay ng limit orders sa dalawa o tatlong presyo sa loob ng support zone, halimbawa 0.3 lot bawat isa sa 1.0850, 1.0830 at 1.0810 sa EUR/USD. Nasa ibaba ng buong zone ang stop sa 1.0780. Gumagana ito sa mga ranging market, at ito ang paraan na pinakamalamang mag-iwan sa iyo ng partial position kapag maagang bumaliktad ang presyo.
Mag-scale in gamit ang volatility filter. Magdagdag lamang kapag ang average true range ay bumagal na mula sa kamakailang spike nito. Ang pagdagdag sa magulong, marahas na gumagalaw na presyo ay isang magaspang na sugal.
I-size ang bawat tranche batay sa total risk budget. Ang aming gabay sa pagkalkula ng lot size para sa prop-firm account ay nagpapakita ng arithmetic. Ang pagdagdag sa isang talo nang walang fixed stop ay hindi scaling in. Averaging down iyon, ang pinakamabilis na paraan para masayang ang isang buwang kita.
Mga paraan para sa scaling out at pagtatakda ng profit targets
Isipin ang 10,000 account na may 1 percent na risk, o 100, sa isang long na may 50-pip stop. Ang full size ay 0.2 lot. Ikinukumpara ng talahanayan ang tatlong exit plan sa dalawang uri ng araw. Sa una, umaabot ang presyo sa 150 pips (3R). Sa ikalawa, humihinto ito sa 1R at bumabalik sa stop.
| Exit plan | Tranche 1 | Tranche 2 | Tranche 3 | Naabot ang 3R | Huminto sa 1R, bumaliktad |
|---|---|---|---|---|---|
| Lahat lumabas sa 2R | 100% sa 2R | wala | wala | +2R | -1R |
| Kalahati | 50% sa 1R | 50% sa 3R, ilipat ang stop sa breakeven | wala | +2R | 0R |
| Katlo | 33% sa 1R | 33% sa 2R | 33% na naka-trail | humigit-kumulang +2R hanggang +2.3R | 0R hanggang -0.3R |
Magkalapit ang mga kinalabasan sa magandang araw. Lumalabas ang agwat sa karaniwan, putul-putol na mga araw kapag humihinto ang market at kumukupas ang galaw. Iyan ang tapat na dahilan kung bakit nagta-scale out ang karamihan sa mga trader. Mas kaunti itong tungkol sa pag-maximize ng kita sa pinakamahusay na mga trade at mas tungkol sa mas kaunting buong-laking talo sa mga katamtamang trade.
Itakda ang mga target batay sa structure, hindi lang sa mga bilog na R multiple. Kunin ang unang bahagi bago pa mismo ang pinakamalapit na dating high o dulo ng session range. Ang aming gabay sa risk-reward ratio ay nagpapakita kung paano tingnan kung ang pinagsamang target ay sapat pa ring nabibigyang-katwiran ang stop.
Mga karaniwang pagkakamali sa scaling
- Pag-scale in nang walang ceiling sa kabuuang laki. Tatlong "maliliit" na dagdag ay palihim na nagiging doble ng normal mong risk.
- Pagpapaluwag ng stop para bigyang-daan ang susunod na tranche. Itakda ito minsan mula sa invalidation level, gaya ng tinalakay sa aming gabay sa paano maglagay ng stop loss.
- Pagkuha ng unang kita nang masyadong maaga, sa 0.3R, dahil masarap sa pakiramdam. Nagiging kuripot tuloy ang plan sa mga panalo.
- Pag-scale out sa mga talo. Ang pagsara ng kalahati ng naluluging trade nang walang patakaran ay pag-aatubili na nakatago lang.
Ang marupok na bahagi ng anumang scaling plan ay ang discretion. Isulat ang laki at level ng bawat tranche bago pumasok. Kung may tuntuning awkward sundin habang nasa trade ka, malamang iyon mismo ang dahilan kung bakit kailangan mo itong sundin.
Isang decision framework kung kailan mag-scale in o out
Gamitin ang checklist na ito bago ang bawat trade, at huwag nang baguhin ang mga sagot kapag nakapasok ka na.
- Trending o ranging? Sa trending, mas bagay ang scaling in sa confirmation at pag-trail sa huling tranche. Sa ranging, mas bagay ang limit entries sa mga level at fixed exits.
- Gaano kalawak ang spread laban sa stop? Kung lalampas sa 10 porsiyento ng layo ng stop ang costs, limitahan ito sa dalawang tranche.
- Ano ang kabuuang risk kung mapupuno ang lahat ng tranche? I-cap ito sa normal mong risk kada trade, huwag tataas pa.
- Nasa harap ka ba ng screen? Kailangan ng maagap na pamamahala ang staged entries. Kung hindi, gumamit ng resting orders o mag-trade ng one size na may isang exit.
- Ilang order sa kabuuan? Ang higit sa tatlong tranche sa bawat direksyon ay nakakapagod at kadalasan hindi rin gaanong nagagamit.
Ang scaling ay bagay sa anumang liquid asset class, kabilang ang forex, indices, metals at mas malalaking cryptocoins. Mahina itong gumana sa manipis o balisang mga market kung saan ang slippage sa bawat fill ay nagpapahirap hulaan ang blended price. Ang risk at volatility ang nagtatakda ng praktikal na limitasyon, hindi ang instrument mismo.
Scaling sa loob ng prop-firm evaluation limits
Ang evaluation account ay nagdaragdag ng daily loss cap at total drawdown floor sa ibabaw ng sarili mong mga patakaran. Mas mapagpatawad dito ang scaling in kapag may confirmation, dahil maliit lang ang panganib ng mga unang tranche habang hindi pa napapatunayan ang ideya. Ngunit hindi mapagpatawad ang scaling in sa mga level: kung mapunan ang bawat limit order at mag-trigger ang stop, buo ang laki ng lugi. Hatiin sa dalawa ang pinagsamang tranche risk sa anumang araw na malapit ka na sa daily limit.
Nakakatulong ang scaling out sa consistency. Ang pagkuha ng kita sa isang ikatlo sa 1R ay nagiging flat trades ang marami sa mga posibleng talo, na nagpapanatiling tahimik ang daily loss figure. Ang Pivex ay nagpapatakbo ng fixed total drawdown at daily loss allowance na nagre-reset sa simula ng bawat araw. Sinusubaybayan ng built-in assistant nito ang pareho laban sa mga open position, kaya makikita ang tranche na lalabag bago mo pa ito ilagay.
Ang pagdaragdag sa isang posisyon ay nagpapataas din ng paggamit ng margin, at ang SEC investor bulletin on margin ay isang seryosong paalala kung ano ang mangyayari kapag ang hiniram na exposure ay umayon laban sa iyo.
Susunod na hakbang: pumili ng isang metodo para sa entries at isang plano para sa exits, isulat ang mga laki ng tranche, at patakbuhin ang mga ito nang hindi nagbabago sa susunod na 20 trades. Kung nagtatrabaho ka para sa prop-firm evaluation, ipinapakita ng Pivex ang rule set nito bago magsimula ang isang attempt.
Mga kaugnay na gabay: risk-reward ratio at how to set a stop loss.
Bago makilahok, suriin ang mga kasalukuyang panuntunan ng programa ng Pivex at magpasya kung ang isang simulated proprietary trading evaluation ay akma sa iyong karanasan at mga limitasyon sa panganib. Ang pakikilahok ay hindi nagbibigay ng garantiya ng gantimpala, kita, o anumang partikular na resulta ng trading.