Maikling sagot: binibilang ng initial jobless claims kung ilang tao ang nag-file ng unang claim para sa benepisyo sa kawalan ng trabaho noong nakaraang linggo. Ipinapahayag ng U.S. Department of Labor ang bilang tuwing Huwebes ng umaga, kaya ito ang pinaka-madalas na opisyal na pagbasa sa labor market. Sa sarili nito, ang isang lingguhang datos ay magulo at bihirang magpagalaw ng presyo nang matagal. Iba ang usapan kapag pataas ang trend sa ilang linggo, dahil pinapakain nito ang inaasahan sa interest rates, at ang mga iyon ang nagtutulak sa dolyar, index CFDs at ginto.
Ang pahinang ito ay para sa mga CFD trader na nakikita ang paglabas tuwing Huwebes at hindi sigurado kung kailangan pa nila itong bigyang-pansin. Tinalakay rin dito kung paano mag-size ng posisyon sa paligid nito nang hindi nasasayang ang isang daily loss limit.
Ano ang sinusukat ng initial jobless claims
Ang initial claim ay isang bagong aplikasyon para sa unemployment insurance mula sa isang taong kakalipas lang mawalan ng trabaho. Pinoproseso ng bawat estado ang mga aplikasyon sa pamamagitan ng sarili nitong state unemployment agencies, saka iniuulat pataas ang mga bilang. Pinagsasama ng federal Department of Labor ang kabuuan at inilalabas ito nang 8:30 a.m. Eastern tuwing Huwebes, para sa linggong nagtapos noong nakaraang Sabado.
Kasama rin sa parehong ulat ang continuing claims, na binibilang ang mga taong patuloy na kumukuha ng benepisyo sa kawalan ng trabaho pagkatapos ng kanilang unang linggo. Naiuulat ito nang isang linggo ang pagka-late at inilalarawan kung gaano katagal ang mga tao sa labas ng trabaho, hindi kung ilan ang bagong nawawalan ng trabaho. Sa mga economic indicator, kakaunti ang kasing-bilis nito: inilalarawan ng buwanang jobs report ang isang buwang tapos na, samantalang inilalarawan ng claims ang nakaraang linggo.
Paano binubuo ang lingguhang bilang
- Seasonally adjusted versus unadjusted. Tumataas ang hilaw na filing pagkatapos ng mga holiday, sa pagtatapos ng school terms at kapag nagre-retool ang mga pabrika. Inaalis ng seasonally adjusted series ang mga pattern sa kalendaryo na iyon, kaya ito ang lumalabas sa bawat feed.
- Four-week moving average. Dahil magalaw ang isang linggo lang, pinapakinis ito ng mga analyst gamit ang four-week average. Mas mahalaga ang pagliko ng average kaysa sa anumang isang print.
Isang hypothetical na buwan ang magpapalinaw sa smoothing. Ipagpalagay na ang mga linggong US na nagtatapos sa ika-05, ika-12, ika-19 at ika-26 ay nagpi-print ng 214,000, 231,000, 226,000 at 241,000. Ang four-week average ay nasa humigit-kumulang 228,000, at ang chart ng average na iyon sa loob ng taon ay nagpapakita ng banayad na pag-akyat kung saan ang mga single print ay puro ingay lang.
- Revisions. Karaniwang nirerebisang pataas o pababa nang kaunti ang nakaraang linggo. Ang naiulat na pagtaas na 5,000 ay minsan bumababa sa 2,000 kapag naitama pataas ang naunang linggo.
Ang consensus forecasts ay mula sa mga survey ng economists, na ang kanilang economic models ay kadalasang nagtutulak lang ng kamakailang average. Kaya ang miss na 15,000 o higit pa ay itinuturing na totoong sorpresa at hindi ordinaryong ingay.
Mga makasaysayang trend at ang sinasabi sa iyo ng antas
Mahalaga ang mga antas lamang sa konteksto, kaya narito ang isang pangkalahatang mapa kung paano binibigyang-kahulugan ang mga pagbasa sa mga nakaraang cycle. Ituring ang mga bandang ito bilang tinatayang gabay, dahil nagbabago ang laki ng workforce sa paglipas ng panahon.
| Lingguhang pagbasa (seasonally adjusted) | Karaniwang basa sa labor market | Karaniwang tindig ng merkado |
|---|---|---|
| Humigit-kumulang 200,000 hanggang 250,000 | Mahigpit, kaunti ang layoffs | Kaunting reaksyon maliban kung magbago ang trend |
| Humigit-kumulang 250,000 hanggang 300,000 | Lumuluwag, mabagal ang hiring | Humihina ang dolyar kung patuloy na tumataas ang four-week average |
| Higit sa 300,000 sa loob ng ilang linggo | Pag-aalala sa recession | Dumadami ang taya sa rate cut, nakakakuha ng bids ang ginto at bonds |
| Ilang milyon sa isang linggo | Kaganapang krisis | Nagre-reprice ang lahat, kadalasan bago pa mismo ang paglabas ng datos |
Dalawang episode ang humubog sa paraan ng pagbasa sa bilang na ito. Noong 2008 hanggang 2009, tumataas ang claims sa loob ng ilang buwan at nanatili sa itaas ng 600,000 malapit sa ibaba, na nagturo sa mga merkado na tingnan ang trend kaysa sa antas. Noong tagsibol ng 2020, ang claims ay umakyat mula sa karaniwang saklaw na 200,000 tungo sa ilang milyon sa loob lamang ng isang linggo nang magsimula ang lockdowns. Pagkatapos ay dahan-dahang bumalik ang mga filing sa mga antas bago ang krisis at matigas na nanatili roon, kahit na ang ibang datos ay tila pabagu-bago. Ang mga ganitong historikal na trend ang dahilan kung bakit ang mababang pagbasa lamang ay bihirang makagulat sa sinuman.
Bakit kadalasan ay dedma ang merkado, at kailan hindi
Mababa ang claims sa hanay ng mga nakaiskedyul na release. Ang buwanang payrolls figure, na ang mga petsa ay nakalista sa iskedyul ng paglabas ng BLS employment report, ang siyang nagtatakda ng tono para sa labor market. Karaniwan, kinukumpirma lamang o bahagyang inaayos ng weekly claims ang larawang iyon, kaya ang pag-print tuwing Huwebes ay bihirang magdulot ng higit pa sa maikling pag-alog sa EUR/USD o ginto.
May pattern ang mga eksepsiyon. Nagiging market-moving ang claims kapag tuloy-tuloy itong tumataas sa loob ng ilang magkakasunod na linggo. Kapag sinamahan pa ng Federal Reserve na nagsabing binabantayan nito ang unemployment bilang dahilan para magbaba, hindi na footnote ang bilang. Sa ganitong sitwasyon, ang pagtaas ng 20,000 lampas sa consensus ay maaaring mag-angat ng ginto at magpabagsak sa dolyar sa natitirang bahagi ng sesyon. Ang aming mga gabay sa pakikipagkalakalan sa paglabas ng NFP at kung paano mag-trade ng CPI ay tumatalakay sa mas malalaking event; ang claims ay ang payak na lingguhang pinsan na paminsan-minsang nanghihiram ng lakas nito. Minsan, ang aligagang merkado ay tumutugon sa lipas nang forecast sa halip na sa mismong print, at saka tahimik na bumabaliktad.
Isang balangkas ng desisyon para sa mga umaga ng Huwebes
Ihiwalay ang bawat release sa isa sa tatlong kategorya bago lumabas ang bilang, saka kumilos batay sa kategorya at hindi sa candle. Ang routine sa aming gabay sa pakikipagkalakalan ng balita sa ilalim ng mga tuntunin sa pagsusuri ay naaangkop din dito.
- Karaniwan: nasa loob ng humigit-kumulang 10,000 ng consensus at tugma sa four-week average. Ipagpatuloy ang karaniwang plano mo sa pagte-trade.
- Surpresa, hiwalay: may miss na 15,000 o higit pa habang tahimik ang average at ang continuing claims. Asahan ang maikling galaw, na madalas mababawi sa loob ng isang oras. Huwag habulin, huwag ding salungatin.
- Surpresa, nagpapatibay: isang miss na nagtutulak sa four-week average sa bagong multi-month na mataas o mababa habang sumasang-ayon ang continuing claims. Ito ang uri na sulit pagtuunan ng posisyon, kapag kalmado na ang mga quote.
Nakakatulong ang isang worked example para maging tapat ang sizing. Sabihin nating may 10,000 sa iyong account at 1 porsyento ang panganib sa bawat trade, o 100. Sa 20-pip stop sa EUR/USD, katumbas iyon ng 0.5 standard lots. Bandang 8:30 a.m. maaaring lumapad ang spread mula 1 pip tungo sa 3 pips, kaya tumataas ang round-trip cost sa posisyong iyon mula humigit-kumulang 10 tungo sa 30. Hatiin sa kalahati ang laki sa unang sampung minuto at ang 30-pip na whipsaw ay nagkakahalaga ng 75 sa halip na 150. Hindi na nito kinakain ang hindi pantay na bahagi ng iyong pang-araw-araw na allowance.
Mga panganib, paalala, at karaniwang pagkakamali sa datos ng claims
- Ituring ang isang linggo bilang trend. Ang mga filing pattern ay hindi pantay sa paligid ng holidays at matinding panahon, at ang isang linggo ay maaaring magbago-bago dahil sa mga dahilan na walang kinalaman sa ekonomiya.
- Ang pagbabasa sa maling numero, lalo na sa unadjusted number. Ang raw series ay maaaring tumaas habang ang adjusted one ay bumababa.
- Hindi pinapansin ang revision. Ihambing ito sa revised prior week, hindi sa numerong naaalala mo mula noong nakaraang Huwebes.
- Ipinagpapalagay na ang mababang print ay bullish para sa index CFDs. Minsan bumabagsak ang mga index sa matitibay na labor data kapag naaantala nito ang inaasahang rate cuts.
- Pagte-trade nito kapag ang GDP o PCE ay lumalabas sa parehong minuto. Sa ganoon, halos hindi na makikita ang reaksyon sa claims.
Mga release ng claims at mga limitasyon sa pagsusuri
Para sa sinumang nagte-trade sa ilalim ng prop-firm rules, ang tanong ay kung ang pag-alog tuwing Huwebes ay makakabutas sa daily loss limit o makakakain sa total drawdown. Mas maliit na posisyon sa unang mga minuto ang kadalasang pinakasimple at maayos na sagot. Pinapayagan ng Pivex ang news trading at scalping nang walang minimum hold time, kaya ang mabilis na trade sa paligid ng bilang ay pasok sa mga patakaran. Dahil ang daily limit ay nagsisimulang muli tuwing umaga at ang total drawdown ay hindi sumusunod sa iyong equity, ang masamang Huwebes ay kumakain lamang ng allowance ng isang araw at wala nang higit pa. Maliwanag na ipinapakita ng built-in assistant sa Pivex kung gaano karami sa allowance na iyon ang kakainin ng isang claims trade bago mo ito ilagay.
Susunod na hakbang: markahan ang susunod na release tuwing Huwebes, pagdesisyunan nang maaga ang kategorya nito, at itala ang spread at ang unang sampung minuto ng price action nang walang posisyon. Pagkatapos ng tatlo o apat na ganoong umaga, malalaman mo na kung paano kumikilos ang claims sa iyong instrument, at maaari mong i-size ang isang Pivex attempt ayon sa mga limitasyong naiintindihan mo na.
Mga kaugnay na gabay: pakikipagkalakalan sa paglabas ng NFP at kung paano mag-trade ng CPI.
Bago makilahok, suriin ang mga kasalukuyang panuntunan ng programa ng Pivex at magpasya kung ang isang simulated proprietary trading evaluation ay akma sa iyong karanasan at mga limitasyon sa panganib. Ang pakikilahok ay hindi nagbibigay ng garantiya ng gantimpala, kita, o anumang partikular na resulta ng trading.