إجابة مختصرة: تعني تداول الفوركس عند صدور NFP اتخاذ مراكز حول إصدار تقرير أوضاع التوظيف الشهري في الولايات المتحدة، والذي يتضمن رقم الوظائف غير الزراعية. وينشر تقرير مكتب إحصاءات العمل عند الساعة 8:30 صباحًا بتوقيت الساحل الشرقي، عادةً في أول جمعة من الشهر، ويُنتج بانتظام أكبر تقلبات مجدولة في الشهر في أزواج العملات المقومة بالدولار.
ما الذي يتضمنه التقرير فعليًا
الوظائف غير الزراعية ليست سوى رقم واحد داخل إصدار أوسع. النشرة الإخبارية لأوضاع التوظيف الصادرة عن مكتب إحصاءات العمل تغطي عدة سلاسل، ويتفاعل المتداولون مع أكثر من الرقم الرئيسي.
يأتي عدد الوظائف من مسح المنشآت، كما هو موضح في صفحة برنامج إحصاءات التوظيف الحالي. ويأتي معدل البطالة من مسح أسرية منفصل، موثق في صفحة مسح السكان الحالي. ولأنهما مسحان مختلفان بمنهجيات مختلفة، فقد يشيران في الاتجاه نفسه أو في اتجاهين متعاكسين في الشهر ذاته.
ثلاثة مكونات تحرك أسواق العملات أكثر من غيرها.
- التغير في عدد الوظائف نفسه، مقارنةً بالتوقعات لا بالقيمة المطلقة.
- متوسط الأجر بالساعة، وهو ما ينعكس مباشرةً على توقعات التضخم، وبالتالي على توقعات السياسة النقدية.
- المراجعات للشهرين السابقين، وقد تكون كبيرة بما يكفي لقلب رد الفعل الأولي بالكامل.
إن جدول الإصدار منشور مسبقًا، لذلك لا عذر لتفاجؤك بالتاريخ.
لماذا يحرك أسواق العملات
تسعّر أزواج العملات النظرة النسبية لاقتصادين. وتغذي بيانات التوظيف توقعات أسعار الفائدة التي تقود هذه النظرة، وتُعد توقعات الفائدة المحرك الأساسي لحركات العملات على مدى أسابيع وأشهر.
التقرير الأقوى من المتوقع يدعم الدولار عمومًا، لأنه يرفع احتمال تشديد السياسة. أما التقرير الأضعف فيضعفه عمومًا. وهذه العلاقة موثوقة من حيث الاتجاه لكنها ليست كذلك من حيث الحجم، كما أنها تتعطل كلما ركز السوق على شيء آخر، مثل أزمة ضغط مصرفي أو حدث جيوسياسي.
إن تقويم FOMC مهم هنا. فإصدار بيانات الوظائف قبل اجتماع السياسة النقدية مباشرةً يحمل وزنًا أكبر من إصدارها بعده مباشرةً، لأنه قد يغيّر القرار.
ما الذي يحدث فعليًا في الدقائق الأولى
آليات نافذة الإصدار متسقة بما يكفي للتخطيط حولها.
تتسع الفروقات السعرية بشكل كبير في الثواني التي تسبق 8:30 صباحًا بتوقيت الساحل الشرقي، وغالبًا إلى عدة أضعاف مستواها المعتاد. وتضعف السيولة مع تراجع صناع السوق بدلًا من التسعير أمام رقم مجهول.
عند الإصدار، غالبًا ما يتحرك السعر بعنف في اتجاه واحد ثم ينعكس خلال دقيقة أو دقيقتين. وهذه القفزة الأولية هي موضع معظم خسائر المتداولين الأفراد، لأن أوامر وقف الخسارة الموضوعة على مسافات عادية تُفعَّل بفعل التذبذب العنيف قبل بدء الحركة المستمرة.
أما الحركة المستمرة، عندما تظهر، فعادةً ما تتضح خلال الخمس عشرة إلى الثلاثين دقيقة التالية بعد قراءة تفاصيل التقرير.
إطار قرار: ثلاثة أساليب ومقايضاتها
الابتعاد عن السوق. أغلق المراكز قبل الإصدار وأعد الدخول بعده. هذا هو النهج الذي يوصي به معظم المتداولين ذوي الخبرة لأي شخص لا يمتلك ميزة محددة في تداول الأحداث، ولا يكلفك سوى الفرصة.
تداول ما بعد الحدث. انتظر من خمس عشرة إلى ثلاثين دقيقة، ودع رد الفعل الأولي يهدأ، ثم تداول في الاتجاه الذي تم تحديده بعد أن تعود الفوارق السعرية إلى طبيعتها. هذا يعني التخلي عن الحركة الأولى مقابل تنفيذ أفضل بكثير.
خذ مركزًا قبل الإصدار. اتخذ رؤية اتجاهية مسبقًا واحتفظ بالمركز خلال الحدث. هذا رهان على الرقم نفسه أكثر من كونه على الرسم البياني، ويحمل خطر الانزلاق السعري الذي لا يمكن لأي تحديد لموضع وقف الخسارة أن يزيله.
| النهج | مخاطر الانزلاق السعري | اقتناص الفرصة | يناسب |
|---|---|---|---|
| ابتعد عن السوق | لا شيء | لا شيء | معظم المتداولين، خاصةً تحت قواعد التقييم |
| تداول ما بعد الحدث | منخفض | الحركة المستمرة | المتداولون ذوو الأسلوب القائم على الجلسة |
| المركز مسبقًا | مرتفع | الاندفاعة الأولية | المتخصصون الذين يقبلون مخاطر الأحداث |
إدارة المخاطر لأيام الإصدار
- اعرف التاريخ مسبقًا. تحقق من الجدول المنشور في بداية كل شهر وضع علامة عليه.
- خفّض التعرض أو أغلِقه قبل الإصدار ما لم تكن المتاجرة بالأحداث هي استراتيجيتك المتعمدة.
- لا تعتمد على تحديد موضع وقف الخسارة. في نافذة الإصدار، يتحول وقف الخسارة إلى أمر سوق ويُنفَّذ عند أي مستوى تتوافر فيه السيولة، وقد يكون بعيدًا جدًا عن مستواك.
- وسّع توقعاتك، لا مخاطرَك. إذا كنت تتداول بعد ذلك، فتوقع نطاقات أكبر وخفّض الحجم وفقًا لذلك بدلًا من استخدام الحجم المعتاد مع وقف أوسع.
- تجنب أوامر وقف الحد كخروجات وقائية في أيام الإصدار، لأن السعر المحدد قد لا يكون قابلًا للوصول أبدًا.
- راقب المراجعات. غالبًا ما يعكس رقم قوي مع مراجعات هبوطية كبيرة للأشهر السابقة رد الفعل الأولي.
الرافعة المالية تضخم كل هذا. موارد المستثمرين لدى NFA تشرح كيفية عمل منتجات العملات ذات الرافعة المالية، وتكون نافذة الإصدار هي المكان الذي تُحدث فيه تلك الرافعة أكبر ضرر.
يواجه المتداولون الذين يمرون بتقييم لدى شركة تداول ممولة قرارًا محددًا هنا. يمكن لاختراق واحد حاد أن يستهلك حد الخسارة اليومي الثابت، كما أن الحد الأقصى الإجمالي الثابت للتراجع في رأس المال قد يعني أن صدور بيانات سيئة واحدًا يمكن أن ينهي محاولة استغرقت أسابيع. يتيح Pivex التداول أثناء الأخبار وينشر معاييره قبل بدء المحاولة، ما يجعل هذا خيارًا حقيقيًا بدلًا من كونه قاعدة يجب الالتفاف عليها. والنسخة المنضبطة من هذا الخيار تكون عادةً التداول بعد الحركة بحجم أقل بدلًا من مطاردة الاختراق بحجم كامل.
أي الأزواج يتفاعل أكثر
أزواج الدولار تتحرك أكثر، والسبب واضح لأن التقرير يتعلق بالاقتصاد الأمريكي. ومن بينها، عادةً ما تُظهر الأزواج الأكثر سيولة أوضح استجابة، بينما تُظهر أزواج الدولار الأقل سيولة الاتجاه نفسه لكن بتنفيذ أسوأ.
الأزواج غير المرتبطة بالدولار تتفاعل بشكل غير مباشر وغالبًا بدرجة أقل. كما تستجيب أدوات الذهب والمؤشرات أيضًا، لأن كليهما حساس للتوقعات نفسها المتعلقة بأسعار الفائدة.
تساعد البيانات المرجعية على توفير سياق. وينشر الاحتياطي الفيدرالي أسعار الصرف الأجنبية وينشر بنك التسويات الدولية استطلاعه الثلاثي لحجم تداول سوق العملات، الذي يوضح الأزواج التي تتمتع بأعمق سيولة، وبالتالي الأكثر احتمالًا أن تتداول بأكبر قدر من الانتظام تحت الضغط.
الخطوة التالية: ضع تاريخ الإصدار التالي في تقويمك، ثم راقب الدقائق الثلاثين الأولى من دون تداول وسجّل السبريد، والاندفاعة الأولية، ومكان استقرار السعر. جلسة واحدة من الملاحظة تعلّمك عن مخاطر الأحداث أكثر من أي وصف لها. يتيح Pivex التداول أثناء الأخبار وينشر حدوده قبل بدء المحاولة، لذا فإن كيفية تعاملك مع أيام صدور البيانات هي قرارك فعلًا وليست قاعدة يجب الالتفاف عليها. يواصل دليلنا حول شركات التداول الممولة التي تسمح بالتداول أثناء الأخبار من حيث انتهى هذا الدليل.
أدلة ذات صلة: التداول أثناء الأخبار في حساب ممول و أفضل وقت لتداول الفوركس.
قبل المشاركة، استعرض قواعد البرنامج الحالية لـ Pivex وقرر ما إذا كان تقييم التداول المحاكي الحصري يناسب خبرتك وحدود المخاطر الخاصة بك. المشاركة لا تضمن مكافأة أو دخل أو أي نتيجة تداول معينة.