الإجابة المختصرة: ichimoku cloud هو نظام للتحليل الفني يتكوّن من خمسة خطوط يوضح الاتجاه والزخم والدعم والمقاومة على رسم بياني واحد. المنطقة المظللة بين خطين من تلك الخطوط هي السحابة، أو kumo. السعر فوق السحابة يعني سياقًا صعوديًا، وتحتها يعني هبوطيًا، وداخلها يعني غير محدد. إنه إطار عمل متكامل وليس مجرد مؤشر واحد.
المكوّنات الخمسة
كل خط يجيب عن سؤال مختلف، ولا يعمل النظام إلا عندما تُقرأ الخطوط معًا.
Tenkan-sen (خط التحويل). منتصف أعلى قمة وأدنى قاع خلال 9 فترات. وهو أسرع خط ويتفاعل أولًا مع تغيّر الاتجاه.
Kijun-sen (خط الأساس). الحساب نفسه على مدى 26 فترة. وهو مرجع الاتجاه الرئيسي، ويُستخدم أيضًا كموضع stop-loss متحرك في كثير من الأساليب.
Senkou Span A (الامتداد المتقدم A). منتصف خطي التحويل والأساس، ويُرسَم 26 فترة إلى المستقبل. وهو أحد حافتي السحابة.
Senkou Span B (الامتداد المتقدم B). منتصف أعلى قمة وأدنى قاع خلال 52 فترة، ويُرسَم أيضًا 26 فترة إلى الأمام. وهو الحافة الأخرى للسحابة، والأكثر تسطحًا بين الاثنين.
Chikou Span (الامتداد المتأخر). الإغلاق الحالي مرسوم 26 فترة إلى الماضي. وهو يجيب عن سؤال واحد: هل السعر الآن فوق أم تحت المستوى الذي تداول عنده قبل شهر؟
| الخط | الفترات | الدور |
|---|---|---|
| Tenkan-sen | 9 | الزخم قصير الأجل |
| Kijun-sen | 26 | مرجع الاتجاه ومستوى متحرك |
| Senkou Span A | متوسط الخطين، مع إزاحة إلى الأمام | حافة السحابة الأسرع |
| Senkou Span B | 52، مزاحًا إلى الأمام | حافة أبطأ للسحابة، تعمل كمستوى دعم |
| Chikou Span | الإغلاق مزاحًا إلى الخلف | تأكيد مقابل التاريخ القريب |
لاحظ أن أي خط لا يستخدم أسعار الإغلاق بالطريقة التي يستخدمها المتوسط المتحرك. كل واحد منها هو نقطة منتصف للقمم والقيعان، ما يجعل النظام قراءة قائمة على النطاق بدلًا من قراءة قائمة على المتوسط. دليلنا إلى EMA مقابل SMA يتناول بديل المتوسطات ولماذا يتصرف الاثنان بشكل مختلف.
قراءة السحابة
تحمل السحابة ثلاث قطع منفصلة من المعلومات في الوقت نفسه، ولذلك تستحق الانتباه قبل الخطوط الفردية.
الموقع. كون السعر فوق السحابة يعني أن نطاقي الفترة 26 و52 يقعان أسفل السعر الحالي، وهي بنية صعودية متينة. والأسفل هو الصورة المعاكسة. أما داخل السحابة فيعني عدم وجود بنية واضحة، ومعظم المستخدمين ذوي الخبرة يكتفون بالابتعاد هناك.
السماكة. تمثل السحابة السميكة فجوة واسعة بين الخطين، ما يعني أن السوق قطع مسافة كبيرة خلال تلك الفترة المرجعية. تعمل السحب السميكة كمستويات دعم ومقاومة أكثر قوة. أما السحب الرقيقة فيسهل اختراقها.
اللون والانعطاف. عندما يعبر Span A فوق Span B يتغير لون السحابة. وبما أن كليهما يُرسم إلى الأمام، فإن هذا الانعطاف يكون مرئيًا قبل أن يصل السعر إليه، ما يعطي خريطة تقريبية للمكان الذي قد تتغير فيه البنية.
استراتيجيات التداول باستخدام النظام
- مرشح السحابة. خذ صفقات شراء فقط بينما يكون السعر فوق السحابة، وصفقات بيع فقط بينما يكون أسفلها. هذه القاعدة الواحدة تزيل معظم صفقات عكس الاتجاه، وهي أكثر استخدامات النظام قيمة.
- تقاطع TK. تقاطع خط التحويل فوق خط الأساس إشارة زخم. وتعتمد جودته بالكامل على مكان حدوثه: فوق السحابة يكون دخولًا استمراريًا، وداخل السحابة يكون ضوضاء.
- اختراق الكومو. إغلاق السعر خارج السحابة بعد فترة داخلها يعبّر عن تغير بنيوي. يأتي متأخرًا لكنه يحمل أدلة أكثر من معظم الإشارات.
- خط الأساس كخروج متحرك. ابقَ في الصفقة ما دام السعر فوق خط الفترة 26، واخرج عند إغلاق حاسم دونه.
- تأكيد Span المتأخر. اشترط أن يكون Span المتأخر منفصلًا بوضوح عن السعر وعن السحابة منذ 26 فترة قبل التنفيذ. هذا المرشح يزيل نسبة كبيرة من البدايات الخاطئة.
أقوى إعداد يكدس العناصر الخمسة كلها: السعر فوق السحابة، خط التحويل فوق خط الأساس، السحابة صعودية أماميًا، وSpan المتأخر فوق السعر السابق بوضوح. هذا التوافق نادر، وهذا هو المغزى. انتظارُه ينتج عددًا أقل من الصفقات لكن ببنية أفضل، ودليلنا إلى بنية السوق يتناول الفكرة نفسها من دون طبقة المؤشر.
الإعدادات وظروف السوق
الإعداد الافتراضي 9، 26، 52 جاء من سوق كان يتداول ستة أيام في الأسبوع، لذا كانت 26 فترة تمثل شهرًا. يستخدم كثير من المتداولين الآن 10، 30، 60 لتعكس أسبوعًا من خمسة أيام، والنتائج متقاربة عمومًا.
تغيير الإعدادات أقل فائدة من تغيير الأسواق التي تطبق عليها المؤشر. فقد صُمم النظام للأدوات السائلة ذات الاتجاهات الواضحة، ويؤدي بشكل ضعيف في النطاقات الضيقة، حيث يبقى السعر داخل السحابة وتتقاطع الخطوط باستمرار.
ولأنه يحتاج إلى 52 فترة من التاريخ إضافة إلى إزاحة أمامية قدرها 26 فترة، فهو يحتاج أيضًا إلى مخطط يملك بيانات كافية. وعلى الفواصل القصيرة جدًا خلال الجلسات الهادئة لا يكون هناك ببساطة نطاق كافٍ لكي يقول الحساب شيئًا ذا معنى.
اختيار الأداة أهم من اختيار الإعدادات للسبب نفسه. أزواج العملات ومنتجات المؤشرات، التي تتجه في موجات ممتدة، تمنح السحابة شيئًا تصفه. الأدوات الضعيفة تُنتج نقاطًا وسطية تقودها بضعة صفقات منفذة، وتبدو السحابة الناتجة موثوقة بينما لا تحمل تقريبًا أي معلومات. قبل تعديل أي إعداد، تحقّق من مقدار الوقت الذي قضته الأداة تاريخيًا داخل السحابة: إذا كانت الإجابة معظم الوقت، فالنظام غير مناسب لذلك السوق بغض النظر عن التهيئة.
قراءة تطبيقية من النطاق إلى الاتجاه
اتباع دورة كاملة واحدة يوضح لماذا تهم المكونات بترتيب محدد.
ابدأ بسوق يتحرك عرضيًا. السعر داخل السحابة، والامتدادان الأماميان متقاربان جدًا لذا تكون السحابة رفيعة، وخطا التحويل والأساس متشابكان حول بعضهما. كل تقاطع TK هنا ينعكس خلال بضعة شموع. الإجراء الصحيح هو عدم فعل شيء: النظام يخبرك بأنه لا توجد بنية.
ثم يدفع السعر فوق الحافة العليا للسحابة ويغلق هناك. هذا هو kumo breakout. يأتي بعد أن تكون الحركة قد بدأت بالفعل، وهذه هي تكلفة انتظار الدليل. عند هذه النقطة تكون البنية قد تغيرت لكن مجموعة التأكيد لا تزال غير مكتملة.
بعد ذلك يعبر خط التحويل فوق خط الأساس، وكلاهما يتجه صعودًا أسفل السعر. الآن يتوافق الزخم مع البنية. السحابة الأمامية، التي كانت رفيعة، تبدأ بالاتساع مع ابتعاد Span A عن Span B، وينقلب الالتواء المتوقع أمامك إلى صعودي.
الجزء الأخير هو Chikou Span. فهو يتجاوز حركة السعر من ستة وعشرين فترة سابقة ويتجاوز السحابة عند تلك النقطة. الآن تتوافق المكونات الخمسة كلها، وهذه هي التهيئة التي تاريخيًا تنتج أنظف استمرار.
أثناء الاتجاه، تجد التصحيحات خط الأساس وتتماسك فوقه. كل لمسة هنا هي دخول استمرار وليس تحذيرًا. ينتهي الاتجاه عندما يغلق السعر بوضوح أسفل خط الأساس ويهبط Chikou Span مجددًا إلى داخل السعر السابق، وعندها تنحلّ السلسلة بالعكس ويعود السوق إلى السحابة.
الأخطاء الشائعة والقيود
- التداول داخل السحابة. لا توجد بنية هناك من حيث التعريف. معظم الخسائر تأتي من تجاهل هذا.
- أخذ كل تقاطع TK. التقاطع لا يعني شيئًا من دون فلتر موقع السحابة.
- إضافة المزيد من المؤشرات. النظام يغطي بالفعل الاتجاه والزخم والمستويات. إضافة مذبذب ثانٍ فوقه تكرار وليس تأكيدًا.
- نسيان أنه متأخر. كل خط مبني من فترات مكتملة، واثنان منها مزاحان إلى الأمام، لذلك تصل الإشارات بعد بدء الحركات.
- تجاهل الأداة. الأسواق الضعيفة تنتج نقاطًا وسطية متقلبة، وتصبح السحابة مجرد زينة.
- معاملة السحابة الأمامية على أنها توقع. هي إسقاط لنطاقات سابقة، وليست تنبؤًا.
يتموضع تحديد حجم الصفقة خارج النظام بالكامل. تخبرك السحابة عن السياق ويقدم خط الأساس مستوى متحركًا، لكن أيًّا منهما لا يحدد مقدار المخاطرة. الرافعة المالية هي التي تحدد تكلفة القراءة الخاطئة، و مركز التعليم لدى CFTC يشرح كيف تضخم المنتجات ذات الرافعة المالية النتائج في الاتجاهين.
على المتداولين الذين يمرون بتقييم prop firm أن يلاحظوا الملاءمة العملية: النظام الذي ينتج إشارات قليلة ومنظمة جيدًا يناسب حد الخسارة اليومي الثابت أكثر من نظام يطلق إشارات باستمرار. تنشر Pivex تلك الحدود قبل بدء المحاولة، ما يجعل من السهل تحديد عدد الإعدادات المتوافقة التي يمكن للجلسة تحملها.
الخطوة التالية: حمّل النظام على مخطط تعرفه، وأخفِ كل خط باستثناء السحابة، واقضِ أسبوعًا تحكم فقط على أساس ما إذا كان السعر فوقها أو تحتها أو داخلها. تنشر Pivex معايير المخاطرة الخاصة بها مسبقًا، لذا بمجرد أن تصبح هذه القراءة الواحدة موثوقة يمكنك تحديد الحجم وفق أرقام تعرفها مسبقًا. والمقال المرافق حول أفضل المؤشرات للتداول اليومي يشرح كيف يتوافق ذلك مع الأدوات الأخرى.
أدلة ذات صلة: بنية السوق و EMA versus SMA.
قبل المشاركة، استعرض قواعد البرنامج الحالية لـ Pivex وقرر ما إذا كان تقييم التداول المحاكي الحصري يناسب خبرتك وحدود المخاطر الخاصة بك. المشاركة لا تضمن مكافأة أو دخل أو أي نتيجة تداول معينة.