The những cuốn sách tâm lý giao dịch tốt nhất không phải là những cuốn hứa hẹn sự tự tin hay lợi nhuận tốt hơn. Chúng là những cuốn sách biến cảm xúc thành hành vi có thể quan sát được. Một giá sách hữu ích nên bao phủ việc chấp nhận thua lỗ, thiên kiến nhận thức, kỷ luật, rà soát hiệu suất và phục hồi sau căng thẳng. Nó cũng nên đưa ra các bài tập có thể thay đổi một lệnh, quy mô vị thế, hoặc quy tắc dừng. Chỉ đọc thôi không thể tạo ra lợi thế, nhưng thực hành có cấu trúc có thể thu hẹp khoảng cách giữa chiến lược được viết ra và việc thực thi thực tế.
Hướng dẫn này đề xuất các nhóm sách thay vì các tựa sách thương mại hay cá nhân nổi tiếng. Điều đó giúp quyết định tập trung vào bằng chứng, bài tập và mức độ phù hợp với người đọc.
Câu trả lời nhanh: Xây dựng một giá sách tâm lý gồm năm cuốn
Một giá sách mạnh bao gồm năm chức năng khác nhau. Mua nhiều cuốn sách đều nói về sự tự tin chỉ tạo ra sự lặp lại, chứ không phải sự bao quát.
| Loại sách. | Câu hỏi cốt lõi. | Đầu ra hữu ích. |
|---|---|---|
| Sổ bài tập chấp nhận thua lỗ. | Điều gì xảy ra sau một giao dịch thua lỗ? | Một quy tắc hạ nhiệt và vào lại. |
| Sách nhập môn tài chính hành vi. | Thiên kiến nào đang bóp méo quyết định này? | Một bước kiểm tra thiên kiến trước giao dịch. |
| Sổ tay kỷ luật. | Những quy tắc nào phải được giữ cố định? | Một kế hoạch vận hành một trang. |
| Cẩm nang huấn luyện hiệu suất. | Các phiên giao dịch nên được rà soát như thế nào? | Một điểm số quy trình hàng tuần. |
| Tài liệu về căng thẳng và phục hồi. | Khi nào sự tập trung không còn đáng tin cậy? | Một quy trình sẵn sàng và dừng lại. |
Đó là câu trả lời thực tế cho những cuốn sách tâm lý giao dịch tốt nhất. Hãy chọn một cuốn sách từ mỗi chức năng. Đọc chậm, áp dụng một bài tập, và đo lường một hành vi trong một số phiên cố định. SEC cảnh báo rằng giao dịch ngắn hạn đòi hỏi cao, tốn kém và rủi ro trong ấn phẩm về giao dịch trong ngày. Vì vậy, một kế hoạch đọc nên củng cố kiểm soát rủi ro thay vì khuyến khích giao dịch nhiều hơn.
Những điều cần biết trước khi chọn sách tâm lý giao dịch
Tâm lý giao dịch mô tả cách sự chú ý, cảm xúc, thói quen và thiên kiến ảnh hưởng đến quyết định trong điều kiện không chắc chắn. Điều đó không có nghĩa là phải luôn bình tĩnh. Nó có nghĩa là giữ hành vi trong các giới hạn đã xác định trong khi cảm xúc thay đổi. Một chiến lược có thể hợp lý về mặt logic nhưng vẫn thất bại khi thực thi. Nhà giao dịch có thể vào lệnh muộn, tăng quy mô sau một lệnh thắng, dời stop, hoặc tiếp tục sau khi chạm giới hạn trong ngày. Mỗi sai sót đều thay đổi chiến lược đã được kiểm nghiệm.
Bốn khoảng trống mà một cuốn sách tâm lý nên lấp đầy
- Khoảng trống lập kế hoạch.Thiết lập đã có trong trí nhớ nhưng chưa được viết ra.
- Khoảng trống về sizing. Rủi ro thay đổi theo sự tự tin hoặc nỗi sợ.
- Khoảng trống thoát lệnh. Một điểm vô hiệu hóa đã được lên kế hoạch trở nên có thể thương lượng trong lúc thua lỗ.
- Khoảng trống dừng lệnh. Phiên giao dịch tiếp diễn sau khi sự tập trung hoặc kỷ luật suy giảm.
Một cuốn sách hay liên kết một khái niệm với một trong những khoảng trống này. Một cuốn sách yếu chỉ dừng ở mức truyền cảm hứng.
Tâm lý học không thay thế cho phân tích thị trường
Tài chính hành vi nghiên cứu các mô thức lặp lại trong quyết định dưới bất định. Nó giải thích vì sao một trader có thể neo vào một điểm vào lệnh, đuổi theo một nhịp di chuyển gần đây, hoặc tìm kiếm bằng chứng ủng hộ một vị thế đang mở. Những mô thức này xuất hiện trong giao dịch cổ phiếu, giao dịch tiền tệ và giao dịch futures. Một cuốn sách tâm lý giao dịch hữu ích biến từng mô thức thành một điểm kiểm tra có thể nhìn thấy. Trước khi vào lệnh, người đọc nêu ra bằng chứng đối lập mạnh nhất. Trong khi giữ vị thế, điểm vô hiệu hóa ban đầu vẫn được giữ cố định. Sau khi thoát lệnh,nhật ký giao dịch tách biệt chất lượng chiến lược với việc quản lý cảm xúc.
Các kỹ thuật quản lý cảm xúc nên cụ thể. Ví dụ gồm có bộ đếm thời gian hạ nhiệt, một câu viết sẵn trước khi vào lệnh, khối lượng cố định mỗi lệnh, và một điểm số về quy trình. Mỗi kỹ thuật đều có một tác nhân kích hoạt và một kết quả có thể quan sát được. Lời khuyên chung chung như hãy tích cực thì không có cả hai. Sự khác biệt này hữu ích khi so sánh các cuốn sách. Một cuốn có thể giải thích vì sao thiên kiến ác cảm thua lỗ xảy ra. Cuốn khác có thể đưa ra một bài tập giúp ngăn việc dời stop loss. Kế hoạch đọc mạnh nhất sử dụng cả hai cấp độ. Phần giải thích hỗ trợ việc nhận diện, còn thực hành hỗ trợ hành vi khác biệt.
Quản lý cảm xúc không thể cứu một kỳ vọng âm. Kỷ luật chỉ đơn giản là thực thi chiến lược hiện có một cách trung thành hơn. Nếu chiến lược thua sau khi tính đến chi phí thực tế, kỷ luật hoàn hảo sẽ cho thấy kết quả đó nhanh hơn. Điều ngược lại cũng đúng. Một backtest dương không hứa hẹn hiệu suất trong tương lai. SEC cho biết rằng hiệu suất trong quá khứ không cho thấy kết quả tương lai. Tâm lý học giúp trader thu thập bằng chứng sạch hơn, chứ không dự đoán điều sắp xảy ra.
Năm nhóm sách đáng đọc
Những cuốn sách tâm lý giao dịch hay nhất nên bất đồng với nhau theo những cách hữu ích. Một cuốn có thể tập trung vào các lỗi nhận thức, trong khi cuốn khác xem hiệu suất như một quy trình có thể rèn luyện.
1. Sổ tay chấp nhận thua lỗ
Hãy tìm một cuốn sách xem thua lỗ như một sự kiện kinh doanh đã được lên kế hoạch, chứ không phải một phán quyết cá nhân. Nó nên phân biệt một giao dịch thua hợp lệ với một khoản lỗ do vi phạm quy tắc. Các bài tập hữu ích gồm có:
- Ghi mức lỗ tối đa trước khi vào lệnh.
- Ghi tên cảm xúc ngay sau khi thoát lệnh.
- Bắt đầu bộ đếm thời gian hạ nhiệt sau một kết quả quá lớn.
- So sánh các khoản lỗ đã lên kế hoạch với các khoản lỗ ngoài kế hoạch mỗi tuần.
Mục tiêu không phải là thích thua lỗ. Mục tiêu là ngăn một khoản lỗ làm thay đổi vị thế tiếp theo.
2. Sách nhập môn tài chính hành vi
Nhóm này giải thích các thiên kiến lặp lại như thiên kiến gần đây, neo giá, xác nhận, quá tự tin, và ác cảm thua lỗ. Hãy chọn một cuốn sách dùng các quyết định và thí nghiệm thay vì khẩu hiệu. Một ứng dụng thực tế là viết một dòng thiên kiến trong nhật ký giao dịch. Trước khi vào lệnh, hãy viết lý do mạnh nhất khiến giao dịch có thể sai. Sau khi thoát lệnh, ghi lại liệu bằng chứng ban đầu đã thay đổi hay chỉ giá đã thay đổi.
3. Sổ tay kỷ luật và quy trình
Cuốn sách này nên biến những ý định chung chung thành các quy tắc có thể kiểm tra. “Hãy kiên nhẫn” thì không thể kiểm tra được. “Không đặt lệnh ngoài hai thiết lập đã lên kế hoạch” thì có thể kiểm tra được. Những cuốn sách kỷ luật mạnh nhất bao gồm:
- Rủi ro mỗi giao dịch.
- Điều kiện dừng giao dịch trong ngày và theo tuần.
- Số lượng giao dịch tối đa.
- Phiên và công cụ được phép.
- Một lịch rà soát cố định.
Kỷ luật là sự nhất quán trong hành vi, không phải sự nhất quán trong kết quả.
4. Một hướng dẫn huấn luyện hiệu suất
Một bài viết về coaching nên dạy thực hành có chủ đích. Điều đó có nghĩa là xác định một kỹ năng, tạo một bài tập, thu thập phản hồi và điều chỉnh từng biến số một. Hãy tìm các mẫu tách điểm kết quả khỏi điểm quá trình. Một phiên giao dịch thua lỗ vẫn có thể nhận điểm quá trình cao. Một phiên giao dịch có lãi nhưng phá vỡ quy tắc nên nhận điểm thấp.
5. Một bài viết về căng thẳng và phục hồi
Các quyết định giao dịch sẽ kém đi khi giấc ngủ, sự tập trung hoặc mức kích hoạt thể chất không tốt. Nhóm nội dung này nên cung cấp các kiểm tra mức sẵn sàng và phương pháp phục hồi mà không giả vờ rằng các bài tập thở có thể tạo ra lợi nhuận. Những đầu ra hữu ích bao gồm điểm sẵn sàng trước phiên, lịch nghỉ và ngưỡng không giao dịch. Một trader không thể tập trung thì không nên bù lại bằng cách nới stop rộng hơn.
Chương trình Đọc và Thực hành Bốn Tuần
Việc đọc chỉ trở nên hữu ích khi nó thay đổi một hành động có thể lặp lại. Hãy dùng một chương và một bài tập mỗi tuần thay vì cố đọc xong nhiều cuốn sách thật nhanh.
Tuần một: xác định các tác nhân kích hoạt
Xem lại hai mươi lệnh gần nhất. Đánh dấu các điểm vào lệnh được thực hiện sau một lệnh thua, sau một lệnh thắng lớn, ngoài kế hoạch, hoặc khi đang mệt. Chưa thay đổi gì cả. Xây dựng mức cơ sở.
Tuần hai: cài một cơ chế ngắt mạch
Chọn tác nhân gây hại nhất. Thêm một phản ứng cơ học, như tạm dừng mười lăm phút sau một lệnh thua hoặc đặt số lượng lệnh tối đa cố định. Theo dõi mức tuân thủ trong năm phiên. Đừng đánh giá kết quả tài khoản.
Tuần ba: tách quá trình khỏi kết quả
Chấm điểm mỗi lệnh theo bốn mục:
- Thiết lập đã được lên kế hoạch.
- Khối lượng phù hợp với quy tắc rủi ro cố định.
- Stop đã tồn tại trước khi vào lệnh.
- Giới hạn phiên đã được tuân thủ.
Mỗi mục đúng được một điểm. Điểm quá trình hàng tuần là tổng điểm chia cho số điểm tối đa có thể đạt.
Tuần bốn: thực hiện một bài đánh giá có kiểm soát
So sánh mức cơ sở với bản ghi mới. Đếm số lần phá vỡ quy tắc, không phải lợi nhuận. Chỉ giữ cơ chế ngắt mạch nếu mức tuân thủ được cải thiện. Thay đổi một biến số cho chu kỳ tiếp theo. Nhiều thay đổi sẽ khiến việc quy trách nhiệm trở nên bất khả thi. Chương trình này mang lại những cuốn sách tâm lý giao dịch tốt nhất một nhiệm vụ. Mỗi chương phải hỗ trợ một bài tập, quyết định hoặc bước đánh giá.
Nền tảng, Thực hành và Bước Tiếp theo
Công việc tâm lý cuối cùng cũng sẽ chạm đến phiếu lệnh.
Trải nghiệm trên nền tảng và ứng dụng
Một nền tảng hữu ích giúp rủi ro hiển thị rõ trước khi gửi lệnh.Quy mô vị thế, khoảng cách stop, mức độ phơi nhiễm mở và kết quả phiên nên dễ tìm. Cảnh báo có thể giảm việc liên tục nhìn biểu đồ, trong khi xuất nhật ký có thể phơi bày việc vào lại nhanh sau các lệnh thua. Giao diện cũng có thể làm tăng giao dịch bốc đồng. Kết quả nhấp nháy, danh sách theo dõi quá đông và thay đổi khối lượng tức thì đều làm tăng kích thích. Hãy đơn giản hóa bố cục trong phiên giao dịch.
Thực hành trước, rồi mới đánh giá theo quy tắc
Việc đọc không thay đổi gì cho đến khi một quy tắc được luyện tập. Hãy tập một cơ chế ngắt mạch trên tài khoản demo trong hai mươi phiên, rồi kiểm tra nó dưới các giới hạn đã công bố. Tại Pivex, vòng đánh giá là một giai đoạn duy nhất không có đồng hồ đếm ngược, không có số ngày giao dịch bắt buộc, có tổng drawdown cố định và mức lỗ trong ngày được đặt lại mỗi ngày.
Khung ra quyết định: Chọn đúng sách tâm lý giao dịch
Chấm điểm một cuốn sách tiềm năng theo sáu câu hỏi trước khi đọc nó.
- Nó có xác định một vấn đề hành vi cụ thể không?“Mindset” thôi thì quá rộng.
- Nó có bao gồm bài tập không? Một bài tập hữu ích thay đổi một hành động có thể đo lường.
- Nó có tách biệt quy trình khỏi lợi nhuận không? Kết quả đơn thuần dạy sai bài học.
- Nó có đề cập đến rủi ro và kích thước vị thế không? Cảm xúc trở nên mạnh hơn khi mức độ tiếp xúc tăng lên.
- Nó có phù hợp với khung thời gian giao dịch của bạn không? Áp lực trong ngày khác với sự bất định qua nhiều phiên.
- Bạn có thể kiểm tra một ý tưởng trong mô phỏng không? Nếu không, bài học có thể chỉ dừng ở mức truyền cảm hứng.
Năm hoặc sáu câu trả lời “có” cho thấy đây là một cuốn sách thực tiễn. Ba hoặc bốn câu cho thấy nên đọc có chọn lọc. Hai câu trở xuống nghĩa là nội dung khó có thể thay đổi cách thực thi.
Ghép cuốn sách với triệu chứng
- Chọn về chấp nhận thua lỗ cho giao dịch trả thù hoặc không chịu thoát lệnh.
- Chọn về tài chính hành vi cho thiên kiến xác nhận và sự tự tin quá mức.
- Chọn về kỷ luật cho việc lệch khỏi quy tắc và kích thước vị thế không nhất quán.
- Chọn về coaching cho thói quen đánh giá lại kém.
- Chọn về phục hồi cho mệt mỏi, căng thẳng và mất tập trung.
Cuốn sách đầu tiên tốt nhất là cuốn giải quyết hành vi lặp lại tốn kém nhất trong nhật ký của bạn.
Những sai lầm phổ biến và các bước tiếp theo an toàn với thương hiệu
Sai lầm đầu tiên là chỉ thu thập ý tưởng mà không thực hành chúng. Những trang được tô sáng không làm thay đổi một lệnh. Một quy tắc viết bên cạnh màn hình thì có thể. Sai lầm thứ hai là dùng tâm lý học để đổ lỗi cho mọi khoản lỗ. Một thiết lập hợp lệ vẫn có thể thua. Biến động thị trường và thanh khoản vẫn quan trọng, và không có kỹ thuật cảm xúc nào thay đổi xác suất. Sai lầm thứ ba là coi sự tự tin như một mục tiêu. Sự tự tin thường tăng sau một chuỗi thắng, đúng vào lúc kỷ luật về khối lượng giao dịch lại quan trọng nhất.
Sai lầm thứ tư là sao chép thói quen của một trader khác. Một scalper cần các quy tắc reset nhanh. Một swing trader cần các quy tắc cho sự bất định qua đêm. Lịch trình nên phù hợp với chiến lược. Sai lầm thứ năm là bỏ qua áp lực tài chính. Trước khi đưa vốn vào, danh sách kiểm tra dành cho nhà đầu tư của SEC khuyên nên xem xét mục tiêu, các khoản nợ, mức chịu rủi ro và quỹ khẩn cấp. Tâm lý học không thể biến khoản tiết kiệm thiết yếu thành phù hợp để chấp nhận rủi ro.
Hãy làm bước tiếp theo này:
- Xác định một lỗi vi phạm quy tắc lặp lại trong nhật ký.
- Chọn hạng mục sách giải quyết nó.
- Chọn một bài tập và thực hiện nó trong mười phiên.
- Đo mức độ tuân thủ trước khi thêm kỹ thuật khác.
Giao dịch chủ động cũng tạo ra yêu cầu về lưu trữ hồ sơ. IRS Chủ đề 429 mô tả các yếu tố được dùng để phân biệt trader chứng khoán với nhà đầu tư. Hồ sơ chính xác hỗ trợ cả việc xem lại lẫn chuẩn bị thuế.
Trước khi tham gia, hãy xem xét các quy tắc chương trình hiện tại của Pivex và quyết định xem việc đánh giá giao dịch giả định của riêng bạn có phù hợp với kinh nghiệm và giới hạn rủi ro của bạn hay không. Tham gia không đảm bảo một phần thưởng, thu nhập, hoặc bất kỳ kết quả giao dịch cụ thể nào.