Futures vs Forex Funded Account: Paano Talaga Nagkakaiba ang Dalawang Evaluation

Maikling sagot: sa paghahambing ng futures vs forex funded account, ang market na iti-trade mo ang nagtatakda ng halos lahat ng iba pa. Ang futures evaluation ay naglalagay sa’yo sa exchange-listed contracts na may mga nakapirming laki, published tick values at mga bayaring sinisingil kada contract plus market data. Ang forex evaluation ay naglalagay sa’yo sa over-the-counter currency pairs, karaniwan bilang CFDs, na may flexible lots at gastos na nasa loob ng spread at swap. Ang futures programs ay umaasa sa trailing drawdown at buwanang billing. Ang forex programs ay umaasa sa static drawdown, daily loss limit at one-time fee. Piliin ang market na mahusay ka nang i-trade, tapos ang rulebook na nagbibigay sa strategy mo ng pinakamaraming headroom.

Para kanino ang page na ito? Para ito sa isang trader na nakapag-trade na ng kahit isa sa dalawang market at ngayon gustong malaman kung aling evaluation ang dapat bayaran. Naiintindihan mo ang leverage, stops at position sizing. Ang kailangan mo ay malinaw na paliwanag kung saan nagkakaiba ang dalawang uri ng account kapag may rulebook na kaakibat.

Mabilis na sagot: ang market ang nagtatakda ng mga panuntunan

Sa pangkalahatang antas, ang funded account ay gumagana nang pareho sa dalawang market. Nagbabayad ka ng fee at nagti-trade ng simulated account sa ilalim ng mga inilathalang panuntunan. Naabot mo ang profit target nang hindi nilalabag ang loss limit, saka ka magti-trade para sa bahagi ng kita. Nagsisimula ang pagkakaiba isang layer pababa, sa mismong contract.

Ang futures trader ay bumibili at nagbebenta ng standardized contracts sa isang sentral na exchange, na may pare-parehong size, tick value, expiry at oras sa bawat firm. Ang forex trader ay nakikipagtransaksyon ng currency pair sa isang liquidity provider o CFD issuer. Flexible ang size, ang presyo ay nanggagaling sa feed ng provider, at walang expiry ang position. Ang triennial FX survey ng BIS ay nagtala ng global FX turnover na humigit-kumulang 7.5 trillion US dollars kada araw. Ang dalawang katotohanang iyon, fixed versus flexible at exchange versus provider, ang nagpapaliwanag sa halos bawat row sa ibaba.

Paghahambing na magkatabi

Ituring ang bawat hilera bilang tendensiya, hindi batas. May ilang futures firm na gumagamit ng end-of-day drawdown, at may ilang forex firm na gumagamit ng trailing na isa. Basahin ang pahina ng panuntunan bago ka magbayad ng kahit ano.

Pamantayan sa pagdedesisyon

Anim na pamantayan ang gumagawa ng karamihan sa trabaho. I-score ang bawat isa bago ka tumingin sa anumang listahan ng presyo.

1. Granularidad ng laki. Ang micro index contract ang pinakamaliit na hakbang sa futures. Kung ang plano mo ay nanganganib ng 0.5 percent ng 25K account na may 20 point stop, magaspang ang hakbang na iyon. Sa forex lots, puwede mong gawin ang numero na halos eksakto.
2. Time horizon. Importante sa day trader ang entry cost, at sa swing trader ang holding cost. Walang nightly charge ang futures, kaya mas mura roon ang dalawang linggong hawak. Ang nightly swap ay puwedeng tahimik na magpabawas nang kalahati ng isang katamtamang swing profit sa isang pair.
3. Mga bayarin at gastos lampas sa trade. Madalas na buwanan ang singil sa futures programs at maaari pang may dagdag na data fees, kaya nagiging mahal ang mabagal na pagpasa. Ang isang beses na forex fee ay kilalang halaga na mula pa sa unang araw.
4. Estilo ng drawdown. Ang trailing drawdown ay tumataas kasabay ng peak ng equity mo at puwedeng magwakas ng account matapos ang isang winning day na may naibalik na parte. Ang static drawdown ay nananatili sa puwesto at nagbibigay ng mas maluwag na espasyo sa trending na metodo.
5. Pagkakatugma sa session. Kung nasa Asian session ang libreng oras mo, tulog ang pinakamalalim na liquidity ng futures. Gising na gising ang mga currency pair para sa rehiyong iyon.
6. Panganib at volatility ng iyong mga instrumento. Ang index futures ay biglang gumagalaw nang marahas tuwing may US data releases. Gumagalaw din ang major pairs, pero sa mas maraming oras, kaya mas kalat ang galaw.

Kung apat o higit pang sagot ang tumuturo sa iisang direksiyon, nahanap mo na ang market mo. Kung hati-hati ang sagot, kadalasan ang problema ay position size, hindi ang uri ng account. Ang gabay sa isang funded forex trading account ay mas malalim na tumatalakay sa side ng currency.

Kailan pipiliin ang bawat opsyon

Pumili ng futures funded account kapag:

• Nagte-trade ka ng US index, energy, o rate contracts sa panahon ng US session.
• Gusto mo ng isang pampublikong presyo at isang clearing house sa likod ng bawat fill.
• Ang karaniwan mong hawak ay tumatagal ng ilang araw at ayaw mo sa nightly financing.
• Tinatanggap mo ang trailing drawdown at iniaayon mo roon ang iyong mga exit.

Pumili ng forex funded account kapag:

• Ang edge mo ay nasa currency pairs, o sa metals at index CFDs kasama nila.
• Nagpo-position size ka sa maliliit na hakbang at ayaw mong i-round ang stop para lang umangkop sa isang contract.
• Nagte-trade ka sa isang session kung saan manipis ang exchange volume.
• Mas gusto mo ang static drawdown na may daily loss limit na nagre-reset, at gusto mo ring magbayad nang isang beses.

Ang trader na mahusay sa dalawa ay puwedeng maghawak ng isang account ng bawat uri, dahil magkahiwalay na negosyo ang mga firm. Maraming firm ang nagbabawal sa pag-mirror ng trades sa iba’t ibang account, kaya tingnan muna ang mga patakaran bago ka kumopya ng anuman.

Mga tradeoff at caveat

Walang account type na ligtas. Ang mga caveat sa ibaba ang tunay na kumakain ng pera.

Ang trailing drawdown ay nagpaparusa sa magulong exit. Sa maraming futures program, sinusundan ng drawdown ang pinakamagandang unrealised equity mo. Ang trade na umabot ng 1,500 dollars pabor sa iyo at nagsara nang flat ay nagpapataas pa rin sa floor at nagpapaliit sa buffer mo. Mas madalas na nahuhuli ang mapagpasensyang trader na pinapabayaan ang winners na huminga kaysa sa magulong trader.

Pinipilit ng contract size ang matitigas na stop. Kapag ang isang micro contract ay masyado nang malaki para sa planado mong stop, ang maayos na desisyon ay iwasan na lang ang trade. Ang karaniwang desisyon ay mas maluwag na stop, at ang delikadong gawi na iyon ang sumisira sa maraming futures evaluation.

Magaspang ang spreads at ang swap ay parang tumatagas na timba. Ang spread ng isang forex provider ay lumalapad sa daily rollover, sa mababalahibong overnight hours at kapag may malalaking balita. Ang stop na inilagay isang pip lampas sa isang level ay puwedeng tamaan dahil sa spread lang. Ang paghawak ng pair laban sa interest differential ay unti-unting kumakain gabi-gabi, at tatlong beses na mas marami minsan bawat linggo.

Pinoprotektahan ng regulasyon ang market, hindi ang evaluation. Inaalis ng central clearing ang counterparty risk sa pagitan ng mga miyembro ng exchange. Wala itong sinasabi tungkol sa prop firm na binabayaran mo. Sa parehong market, ang evaluation ay tumatakbo sa simulated account, at ang firm, hindi ang regulator, ang nag-aapruba sa payout mo.

Magkakaiba ang rulebook kahit sa loob ng iisang market. Nag-iiba-iba ang consistency rules, news restrictions at weekend rules ayon sa firm. Ang planong pumapasa sa isang firm ay puwedeng pumalya nang matigas sa iba kahit pareho ang target. Ang gabay sa isang funded futures trading account ay dumaraan sa karaniwang set ng futures rules.

Kung saan ang forex side ay lumalawak sa index, metal at crypto CFDs

Karamihan sa forex program ay talagang CFD program. Ang account na nagki-quote ng EUR/USD ay nagki-quote din ng gold, ng US index at ng ilang malalaking crypto coin, lahat bilang contracts for difference. Mahalaga iyon kung futures trader ka na gusto ng flexible sizing. Nananatili ang exposure mo sa index nang walang fixed contract, kapalit ng quote ng provider sa halip na public book. Ang structural differences sa pagitan ng dalawang wrapper ay inilalahad sa CFD vs futures.

Isa ang Pivex sa halimbawa sa CFD side. Isa itong prop firm na sumusuporta sa mga bihasang trader sa forex, indices, metals at crypto sa pamamagitan ng Match-Trader. Ang evaluation nito ay isang step na walang time limit at may 10 percent profit target. Ang total drawdown ay static na 6 percent, at ang 4 percent daily loss limit ay nagre-reset bawat araw. Hindi ito nag-aalok ng exchange-traded futures, kaya ang trader na nangangailangan ng central order book ay tumitingin sa ibang uri ng firm. Hindi dapat ipagpalagay ang hedging rules, kaya suriin muna ang kasalukuyang mga tuntunin ng Pivex.

Susunod na hakbang: isulat ang karaniwan mong hold, ang usual stop mo sa dollars at ang mga oras na kaya mong mag-trade. Ihambing ang tatlong numerong iyon sa table sa itaas at sa drawdown style ng anumang firm sa listahan mo. Kung ang sagot ay ang exchange side, maghanap ng end-of-day drawdown. Kung ang sagot ay currencies at CFDs, ang Pivex evaluation ay isang lugar para subukan ang plano mo. Nagbabayad ito ng 80 percent reward split sa isang 14 day cycle.

Mga kaugnay na gabay: funded forex trading account at funded futures trading account.

Bago makilahok, suriin ang mga kasalukuyang panuntunan ng programa ng Pivex at magpasya kung ang isang simulated proprietary trading evaluation ay akma sa iyong karanasan at mga limitasyon sa panganib. Ang pakikilahok ay hindi nagbibigay ng garantiya ng gantimpala, kita, o anumang partikular na resulta ng trading.