Trả lời ngắn: đường trung bình động 200 ngày là giá đóng cửa trung bình của 200 phiên giao dịch gần nhất, được cập nhật sau mỗi lần đóng cửa. Đây là đường chậm nhất mà đa số trader giữ trên biểu đồ ngày, tương đương khoảng bốn mươi tuần giao dịch trong một đường cong. Công dụng chính của nó là bộ lọc chế độ thị trường. Giá nằm trên một đường đang dốc lên cho thấy thiên hướng tăng, còn giá nằm dưới một đường đang dốc xuống cho thấy thiên hướng giảm. Đường này cũng hoạt động như một vùng hỗ trợ và kháng cự thô, và độ dốc cùng khoảng cách so với giá tự mang thông tin riêng.
Cách đường trung bình động 200 ngày được xây dựng
Cách tính rất đơn giản, và đó cũng là một phần tạo nên sức hấp dẫn của nó.
- Lấy 200 mức đóng cửa ngày gần nhất rồi chia tổng của chúng cho 200.
- Sau lần đóng cửa tiếp theo, bỏ mức đóng cửa cũ nhất, cộng mức mới vào, rồi chia lại.
- Biểu diễn giá trị của từng ngày. Các điểm nối lại thành một đường và cố ý đi sau giá.
Mỗi lần đóng cửa được tính trọng số như nhau, nên đây là đường trung bình động simple. Phiên bản exponential sẽ đổi hướng sớm hơn, và phần so sánh EMA vs SMA sẽ nói khi nào sự đánh đổi đó đáng giá. Phần lớn nhà phân tích thị trường và nhà đầu tư trích dẫn phiên bản simple, nên đó là đường mà đám đông phản ứng. Bên dữ liệu FRED hằng ngày của S&P 500 cung cấp mười năm gần nhất của các mức đóng cửa chỉ số, là một nguồn miễn phí để xây dựng đường này trong bảng tính.
Bốn cách đọc: phía, độ dốc, khoảng cách, phản ứng
Một đường cho bốn thông tin, nhưng đa số trader chỉ dùng thông tin đầu tiên. Ba phần còn lại thường bị bỏ phí.
| Cách đọc | Bạn đo gì | Thường có nghĩa gì |
|---|---|---|
| Phía | Giá đóng cửa hằng ngày nằm trên hay dưới đường | Trên: chế độ tăng, ưu tiên lệnh mua. Dưới: ưu tiên lệnh bán hoặc đứng ngoài. |
| Độ dốc | Hướng của đường trong 20 phiên gần nhất | Tăng hay giảm xác nhận chế độ. Đi ngang nghĩa là thị trường đang trong vùng range. |
| Khoảng cách | Chênh lệch giữa giá và đường, tính theo phần trăm | Gần: một điểm quyết định. Kéo giãn quá mức: xu hướng mạnh, khả năng bật ngược cao hơn. |
| Phản ứng | Hành vi giá tại hai hoặc ba lần chạm gần nhất | Các nhịp bật lại sạch cho thấy sự tôn trọng. Đi xuyên qua liên tục thì không. |
Độ dốc là bộ lọc chế độ khiêm tốn mà xu hướng thị trường thưởng cho một cách đáng tin cậy nhất. Độ dốc hiệu chỉnh nó: một nến đóng cửa phía trên một đường vẫn đang dốc xuống chỉ là một nhịp hồi trong thị trường giá xuống bình thường cho đến khi được chứng minh ngược lại. Khoảng cách giúp bạn trung thực hơn về việc đuổi giá. Giả sử vàng giao dịch ở 2,400 với đường 200 ngày ở 2,000. Giá cao hơn đường 20 phần trăm, nên xu hướng mạnh và mua ở đây là đã muộn.
Đường này như hỗ trợ và kháng cự động
Trong một thị trường đang tăng, đường này trôi dần lên dưới giá, và các nhịp pullback thường chậm lại quanh nó. Trong một thị trường đang giảm, nó nằm phía trên giá và chặn các nhịp hồi. Lời giải thích không mang màu sắc huyền bí: đủ nhiều trader, nhà đầu tư và quỹ cùng có chung quan điểm về đường này nên lệnh tập trung quanh đó. Hai chi tiết quyết định liệu một lần chạm có thể giao dịch được hay không. Một nhịp đi chậm vào đường này dễ chịu hơn nhiều so với cú lao xuyên qua nó một cách hỗn loạn. Và một bóng nến trong ngày xuyên xuống dưới một đường đang tăng chỉ là nhiễu, còn nến đóng cửa ngày bên dưới nó mới là tín hiệu. Hãy coi đường này như một vùng rộng khoảng một phần trăm. Kỳ vọng bật lên đúng từng tick là cách dùng một đường trung bình trễ một cách vụng về.
Khung ra quyết định để giao dịch theo đường này
Các chiến lược giao dịch dựa trên đường này nên bắt đầu từ cùng một checklist, bất kể thị trường nào.
- Xác định chế độ: nến đóng cửa trên hay dưới đường, độ dốc đang tăng, đi ngang hay giảm.
- Bỏ qua lệnh nếu đường này đi ngang và giá đã cắt qua nó hơn hai lần trong ba tháng.
- Vào lệnh gần đường này, không phải sau khi giá đã kéo giãn ra xa 10 hoặc 15 phần trăm.
- Chờ nến đóng cửa ngày xác nhận phản ứng, không bao giờ chỉ dựa vào lần chạm đầu tiên.
- Đặt stop-loss qua khỏi điểm swing ở phía bên kia của đường, không đặt ngay trên chính đường đó.
- Xác định khối lượng từ khoảng cách stop-loss, và đặt mục tiêu trước tiên là đỉnh hoặc đáy swing trước đó.
Một ví dụ cụ thể với số tròn sẽ làm rõ cách tính khối lượng. Một tài khoản 20,000 chấp nhận rủi ro 1 phần trăm, tức là 200. Vàng giảm từ 2,480 xuống đường 200 ngày đang tăng tại 2,300 và đóng cửa trở lại phía trên sau hai phiên. Mua tại 2,320, stop dưới đáy swing ở 2,240, khoảng cách 80 điểm. Với 1 đơn vị trên mỗi điểm, vị thế là 2.5 đơn vị. Đỉnh cũ tại 2,480 cách 160 điểm, nên mục tiêu đầu tiên mang lại tỷ lệ lợi nhuận trên rủi ro 2 đến 1.
Đường 200 ngày so với đường 50 ngày và 100 ngày
Các đường trung bình động ngắn hơn phản ứng nhanh hơn nhưng cũng rung lắc nhiều hơn. Bảng dưới đây cho thấy ba độ dài phổ biến phân chia công việc như thế nào.
| Đường | Phần lịch sử mà nó bao phủ | Phản ứng với một xu hướng mới | Công dụng tốt nhất |
|---|---|---|---|
| 50 ngày | Khoảng mười tuần giao dịch | Trong vòng vài tuần | Canh điểm vào lệnh bên trong một xu hướng |
| 100 ngày | Khoảng hai mươi tuần giao dịch | Một đến hai tháng | Một bộ lọc swing gọn gàng, thường bị bỏ qua |
| 200 ngày | Khoảng bốn mươi tuần giao dịch | Vài tháng | Xác định chế độ và thiên hướng |
Dùng đường 200 ngày để quyết định bạn có thể giao dịch phía nào, và đường 50 ngày để quyết định khi nào. Khi hai đường này cắt nhau, đám đông gọi đó là một golden cross hoặc một death cross. Đến lúc đó, các tín hiệu về độ dốc và trạng thái đi ngang thường đã kể xong câu chuyện từ nhiều tuần trước. Các cặp forex lớn ít được hưởng lợi từ đường này hơn, vì các vùng đi ngang làm nó phẳng ra và giá cắt qua một cách thất thường.
Hạn chế và những lỗi thường gặp
- Độ trễ. Đường này chuyển trạng thái muộn hơn nhiều tháng sau khi xu hướng đã đổi chiều. Đây là bộ lọc cho phân tích thị trường, không phải công cụ canh thời điểm vào lệnh.
- Biên độ đi ngang. Một đường gần như phẳng sẽ bị cắt qua vài tuần một lần, và mỗi lần như vậy là một khoản lỗ nhỏ cộng thêm spread, vừa tẻ nhạt vừa âm thầm tốn kém.
- Đặt stop ngay tại đường. Giá thường xuyên chọc xuyên qua vài phần trăm rồi mới đi tiếp, nên đặt stop đúng ở đường trung bình là quá chặt một cách không cần thiết.
- Đuổi theo độ kéo giãn. Mua khi giá cao hơn 20 phần trăm so với đường chỉ vì trạng thái thị trường đang bullish là bỏ qua khoảng cách, và điểm vào lệnh trở nên mong manh.
- Dùng nó một mình. Hãy kết hợp với cấu trúc giá và động lượng từ phần còn lại của phân tích kỹ thuật trước khi các tín hiệu giao dịch có ý nghĩa.
- Coi râu nến là phá vỡ. Do dự ở đây chỉ tốn rất ít, trong khi thoát lệnh chỉ vì râu nến sẽ làm lãng phí cả xu hướng.
Mỗi ngày bạn giữ một CFD gần đường này, bạn còn phải trả thêm phí tài trợ qua đêm. Chi phí chờ đợi đó cần được tính vào kế hoạch.
Đường 200 ngày trong giới hạn đánh giá prop firm
Một bộ lọc trạng thái chậm phù hợp với các quy tắc đánh giá, chủ yếu vì nó giữ bạn ngoài thị trường trong nhiều tuần liền. Phần khó xử là cú retest. Giá có thể kiểm tra một đường đang đi lên ba hoặc bốn lần trong một tháng trước khi nhịp bật tăng được giữ vững. Hai lần thử thất bại trong cùng một phiên, mỗi lần 1.5 phần trăm, là 3 phần trăm, tức một khoản lỗ nhỏ từ mức trần ngày 4 phần trăm. Tốt hơn là phân bổ các lần thử sang các phiên khác nhau.
Tổng drawdown là ràng buộc lớn hơn, vì một nhịp kéo giãn ra xa đường có thể tạo ra các dao động bất lợi thất thường đối với một vị thế đang mở. Pivex cố định tổng drawdown ở một mức giữ nguyên khi tài khoản tăng trưởng, và hạn mức lỗ trong ngày được làm mới mỗi ngày giao dịch. Không có gì buộc lần thử phải hoàn tất trước một ngày nhất định hay phải ghi nhận đủ số ngày giao dịch, và các vị thế có thể được giữ qua cuối tuần. Vì vậy, một lệnh swing trade nằm trên đường này qua ngày thứ Sáu không phải là vấn đề.
Phần lớn nghiên cứu về chỉ báo này đến từ thị trường chứng khoán, nơi các nhà quản lý quỹ đầu tư qua ETF hoặc một kế hoạch đầu tư long-only dùng nó như một bộ lọc cấp cao. Các bản tin thường nhắc đến đường này bằng tên khi một chỉ số lớn cắt qua nó. Dữ liệu vận động tương tự trên biểu đồ CFD, nên trader có thể thử cách đọc đó với vàng hoặc một cặp tiền tệ, với lưu ý phù hợp rằng kết quả tương lai không bao giờ được hứa hẹn bởi một lần cắt trong quá khứ.
Trước khi mạo hiểm bất cứ thứ gì, hãy đánh dấu mọi lần chạm đường 200 ngày trên một công cụ trong ba năm, kèm độ dốc tại mỗi lần chạm và diễn biến sau đó. Theo quy tắc Pivex, hãy xác định quy mô mỗi lần retest sao cho hai lần thử thất bại trong cùng một phiên vẫn không chạm tới giới hạn ngày. Trợ lý tích hợp có thể theo dõi khoảng cách tới từng giới hạn cho bạn.
Các hướng dẫn liên quan: Golden cross và EMA vs SMA.
Trước khi tham gia, hãy xem xét các quy tắc chương trình hiện tại của Pivex và quyết định xem việc đánh giá giao dịch giả định của riêng bạn có phù hợp với kinh nghiệm và giới hạn rủi ro của bạn hay không. Tham gia không đảm bảo một phần thưởng, thu nhập, hoặc bất kỳ kết quả giao dịch cụ thể nào.