Tóm lại: bitcoin dominance là gì chỉ quy về một tỷ lệ. Đó là vốn hóa thị trường của bitcoin được biểu thị dưới dạng phần trăm so với tổng vốn hóa của toàn bộ thị trường tiền mã hóa, bao gồm cả altcoin. Dominance tăng nghĩa là bitcoin đang giành thêm thị phần; dominance giảm nghĩa là phần còn lại của thị trường đang giành thêm. Nó mô tả hiệu suất tương đối, không phải hướng đi, và đây là nơi bắt đầu của hầu hết các cách hiểu sai.
Cách tỷ lệ này được xây dựng
Cách tính rất đơn giản: giá trị thị trường của bitcoin chia cho tổng giá trị thị trường của tất cả các tiền mã hóa được theo dõi, rồi biểu thị dưới dạng phần trăm.
Ngay lập tức rút ra hai đặc điểm và cả hai đều quan trọng.
Chỉ số này là một tỷ lệ, không phải giá.Dominance có thể tăng trong khi bitcoin giảm, miễn là phần còn lại của thị trường giảm mạnh hơn. Nó cũng có thể giảm trong khi bitcoin tăng. Đọc nó như một chỉ báo xu hướng là lỗi phổ biến nhất.
Mẫu số không ổn định.Tổng số bao gồm bất kỳ tài sản nào nhà cung cấp dữ liệu theo dõi. Tài sản mới xuất hiện trên thị trường sẽ tự động làm loãng tỷ lệ phần trăm mà không cần bitcoin có bất kỳ thay đổi nào. Các nhà cung cấp khác nhau bao gồm các tài sản khác nhau, vì vậy các con số không thể so sánh trực tiếp giữa các nguồn.
| Kết hợp | Giá bitcoin | Tài sản khác | Điều nó gợi ý |
|---|---|---|---|
| Dominance tăng | Tăng | Tăng ít hơn | Bitcoin dẫn dắt một đợt tăng diện rộng |
| Dominance tăng | Giảm | Giảm mạnh hơn | Dòng tiền tìm đến tài sản lớn nhất |
| Dominance giảm | Tăng | Tăng mạnh hơn | Khẩu vị rủi ro mở rộng |
| Dominance giảm | Giảm | Giảm ít hơn | Dòng vốn chuyển ra khỏi bitcoin |
Bảng đó chính là toàn bộ công cụ. Chỉ nên diễn giải dominance khi đặt cùng với giá của bitcoin; chỉ nói tỷ lệ này mà không có giá thì không cho biết gì cả.
Trader dùng nó để làm gì
Mô tả chế độ thị trường. Dominance tăng bền vững thường đi kèm với những giai đoạn dòng tiền tập trung vào đồng lớn nhất, còn dominance giảm thường đi kèm với khẩu vị rủi ro rộng hơn và tâm lý tích cực trên các altcoin.
Thời điểm xoay vòng dòng tiền. Những trader nắm giữ một rổ tài sản theo dõi nó để đánh giá liệu thị trường đang ưu tiên tài sản lớn nhất hay phần còn lại.
Bối cảnh cho một vị thế bitcoin. Biết được bitcoin đang vượt trội hay kém hiệu quả hơn so với toàn ngành sẽ bổ sung thông tin mà chính biểu đồ của nó không thể hiện.
Không điều nào trong số này là một tín hiệu. Độ thống trị là mô tả về các dòng tiền tương đối, và nó đi sau những biến động tạo ra nó.
Hướng dẫn của chúng tôi về chiến lược giao dịch bitcoin bao quát phần theo hướng mà bối cảnh này nằm cùng với.
Một khung để sử dụng nó
- Luôn đọc nó cùng với giá. Có bốn tổ hợp, và riêng tỷ lệ này không xác định được tổ hợp nào.
- Hãy dùng một nguồn dữ liệu nhất quán. Các nhà cung cấp khác nhau ở những gì họ đưa vào, vì vậy chuyển nguồn sẽ làm thay đổi con số.
- Hãy so sánh với lịch sử của chính nó , chứ không phải với một ngưỡng. Cái được xem là cao đã thay đổi đáng kể trong suốt vòng đời của thị trường.
- Hãy nhìn vào xu hướng, không phải mức độ. Hướng biến động mang nhiều thông tin hơn phần trăm hiện tại.
- Đừng lấy nó để xác định quy mô vị thế. Quy mô vị thế đến từ khoảng cách dừng lỗ và giới hạn tài khoản, như mọi khi.
- Hãy bỏ qua nó khi giao dịch ngắn hạn. Nó là thước đo bối cảnh theo tuần đến theo tháng và không thêm gì cho quyết định trong ngày.
Rủi ro, chi phí và những điều cần biết
- Nó không phải là tín hiệu. Mọi cách dùng thực tế đều mang tính ngữ cảnh, và coi nó như một kích hoạt vào lệnh sẽ cho kết quả kém.
- Mẫu số thay đổi. Việc niêm yết và hủy niêm yết tài sản làm thay đổi tỷ lệ mà không cần bất kỳ sự kiện thị trường nào.
- Định nghĩa của nhà cung cấp khác nhau. Một số loại trừ một số nhóm tài sản nhất định, khiến con số dịch chuyển đáng kể.
- Nó không nói gì về từng tài sản riêng lẻ. Độ thống trị giảm không có nghĩa là một đồng altcoin cụ thể nào đó đang tăng.
- So sánh lịch sử là yếu. Thành phần của thị trường đã thay đổi đủ nhiều khiến các ngưỡng cũ chỉ còn ý nghĩa hạn chế.
- Chi phí giao dịch vẫn áp dụng. Xoay vòng danh mục dựa trên thước đo này sẽ phát sinh chênh lệch giá mua-bán và phí hoa hồng ở mỗi chặng.
Những trader đang thực hiện bài đánh giá tại prop firm nên lưu ý giới hạn thực tế. Pivex cung cấp khả năng tiếp xúc với crypto thông qua CFD trên các đồng crypto lớn, BTC, ETH và SOL, nên một chiến lược xoay vòng rộng khắp giữa nhiều tài sản nhỏ hơn là không khả dụng trong bối cảnh đó. Phần hữu ích còn lại là nhận biết chế độ thị trường: biết dòng vốn đang tập trung hay lan rộng sẽ giúp đánh giá một vị thế crypto xứng đáng với quy mô bao nhiêu, và Pivex công bố giới hạn thua lỗ của mình trước khi một lần thử bắt đầu.
Những cách hiểu sai phổ biến đáng tránh
Có ba cách diễn giải thường lặp lại và cả ba đều không đúng.
"Độ thống trị giảm nghĩa là mùa altcoin."Điều đó có nghĩa là phần còn lại của thị trường đang vượt trội so với bitcoin tính chung. Phần tính chung đó có thể bị chi phối bởi một số ít tài sản lớn trong khi phần lớn giảm.
"Dominance cao là dấu hiệu thị trường tạo đỉnh." Dominance đã ở mức cao trong những điều kiện rất khác nhau, và thành phần của thị trường đã thay đổi đủ nhiều khiến các ngưỡng lịch sử hầu như không còn nhiều ý nghĩa.
"Dominance dự báo giá bitcoin." Nó chứa giá bitcoin ở tử số, nên không thể độc lập với chính nó. Đọc một tỷ lệ như một dự báo cho một trong các đầu vào của nó là suy luận vòng tròn.
Cách dùng đúng đắn là mang tính mô tả: nó cho bạn biết dòng vốn đã tập trung ở đâu, trong nhiều tuần, và không nói gì về điều gì sẽ xảy ra tiếp theo.
Bước tiếp theo: đặt biểu đồ dominance và giá bitcoin trên cùng một màn hình trong ba tháng và gắn nhãn từng giai đoạn bằng một trong bốn tổ hợp. Pivex công bố sẵn các tham số rủi ro, nên bất kỳ cách đọc chế độ thị trường nào bạn phát triển đều có thể chuyển thành quyết định về khối lượng vào lệnh thay vì quyết định về hướng đi.
Các hướng dẫn liên quan: các prop firm thân thiện với crypto và giao dịch crypto trên tài khoản được cấp vốn.
Trước khi tham gia, hãy xem xét các quy tắc chương trình hiện tại của Pivex và quyết định xem việc đánh giá giao dịch giả định của riêng bạn có phù hợp với kinh nghiệm và giới hạn rủi ro của bạn hay không. Tham gia không đảm bảo một phần thưởng, thu nhập, hoặc bất kỳ kết quả giao dịch cụ thể nào.