Kısa cevap: akşam yıldızı formasyonu, mum çubuğu analizinde üç mumdan oluşan düşüş yönlü bir dönüş formasyonudur. Uzun gövdeli bir yükseliş mumu, ardından dar gövdeli bir mum, çoğu zaman bir doji, ve sonra ilk mumun aralığının derinlerine geri iten kararlı bir düşüş mumu gelir. Bir yükselişin sonunda ortaya çıkar ve üç periyot boyunca alıcılardan satıcılara bir kontrol transferini kayda geçirir.
Sıralamayı emir akışı olarak okumak
Şeklin kendisi, arkasındaki hikâyeden daha az önemlidir ve bu hikâyenin üç aşaması vardır.
Birinci aşama, karşı konulmamış alım. Geniş gövdeli bir boğa mumu hareketi uzatır. Talep çok az dirençle karşılaşıyordur ve grafikte henüz bunun tersini gösteren bir işaret yoktur.
İkinci aşama, alıcıların yeni katılımcı bulamaması. Gövde belirgin biçimde daralır. Yukarı yönlü bir boşluk oluşup oluşmaması pek önemli değildir; önemli olan, güçlü bir mumdan sonra tam bir işlem periyodunun neredeyse hiç net ilerleme üretmemesidir. Buradaki bir doji, bunu akşam doji yıldızı yapar ve genellikle daha temiz versiyon olarak okunur.
Üçüncü aşama, arz baskın gelir. Geniş gövdeli bir ayı mumu ilk mumun aralığının içine geri iner. Kural olarak, kapanışın birinci mumun orta noktasının altında olması beklenir; ne kadar derine inerse, kontrol devri o kadar net olur.
| Mum | Boyut | Yön | Ne gösterir |
|---|---|---|---|
| Birinci | Uzun | Boğa | Yükseliş devam etmektedir |
| İkinci | Küçük | Her ikisi de | Alım baskısı duraksar |
| Üçüncü | Uzun | Ayı | Satıcılar kontrolü kararlı biçimde ele alır |
Orta mumun bu kadar önemli olmasının nedeni, duraksamanın bilgi taşımasıdır. Bir yükselişin tepesinde arzuyu sessizce emen bir piyasa, hâlâ yukarı taşınan bir piyasadan farklı davranır ve dar gövde bu farkın görünen izidir.
Bir adayı güvenmeden önce elemek
Bir diziyi sinyal olarak kabul etmeden önce üzerinde altı soru çalıştırın.
- Tersine çevrilecek bir yükseliş var mıydı? Daha önce yaşanmış bir yükseliş yoksa, mumların dizilişi hiçbir şey ifade etmez.
- Orta gövde gerçekten dar mı çevresindeki iki mumun yanında? Orta boy bir gövde, duraksamanın temel mantığını bozar.
- Üçüncü mum nerede kapandı birinci mumun orta noktasına göre? Sığ bir kapanış, doğru kostümü giymiş zayıf bir sinyaldir.
- Bir seviye var mı? Daha önce fiyatı iki kez geri çevirmiş bir direnç bölgesindeki aynı üç mum, açık alandaki aynı üç mumdan farklı bir durumdur.
- Katılım arttı mı kapanış mumunda? Tersine dönüşün arkasındaki daha güçlü hacim, okumayı destekler.
- Gap kuralı burada uygulanmalı mı? Döviz ve diğer sürekli kotasyon alan piyasalar nadiren gap yapar ve oradaki uygulayıcılar klasik şartı rutin olarak es geçer.
Şu konudaki rehberimiz sabah yıldızı formasyonu tam ayna görüntüsünü ele alır ve ikisini birlikte okumak, her ikisini de fark etmeyi kolaylaştırır.
İşlem stratejileri ve fiyat hareketi bağlamı
İki giriş yöntemi gelenekseldir ve kesinlik ile fiyat arasında bir takas yaratır. Üçüncü mumun kapanışında almak, daha az ödemek ve o periyodun bir sonraki mum tarafından hâlâ yeniden çizilebileceğini kabul etmek demektir. Onun en düşük seviyesinin altına bir kırılmayı beklemek ise, hareketin bir kısmından vazgeçmek karşılığında piyasanın yalnızca sinyali basmasını değil, ona tepki vermesini görmenizi sağlar.
Koruma, duraksama mumunun tepesinin üzerine yerleştirilmelidir; bu genellikle formasyonun gördüğü en yüksek fiyattır. O fiyatın ötesinde, formasyonun savunduğu tez basitçe başarısız olmuştur. Korumayı üç mumun içine sıkıştırmak, spread ve komisyon maliyetini, oluşumun dayandığı sıradan titreşimler tarafından piyasadan atılmak için ödemek anlamına gelir.
Hedefler için çarpana değil, grafiğe bakın. Yükselişin başladığı yer, önceki talebin en yakın rafı ya da eski bir sıkışma bandı, her biri savunulabilir bir ilk hedef sunar ve her biri işlemin ardından değil, işlem öncesinde grafikle doğrulanabilir.
Pozisyon büyüklüğü, korumaya olan mesafeden türetilir. Üç uzun mum büyük bir mesafe üretir ve aynı büyüklüğü bu mesafe uzarken korumaya çalışmak, mütevazı bir fikrin orantısız bir zarara dönüşmesinin yoludur. Ödünç alınan fonlar sonucu her iki yönde de büyütür; SEC'in marjin konusunda yatırımcı rehberi bunu açıklar; bu da daha uzun bir formasyonun aynı büyüklükle ve daha fazla umutla değil, daha küçük boyutla işlem görmesi gerektiği anlamına gelir.
Güvenilirlik, riskler ve teknik analiz uyarıları
Hiç kimse size bu ya da başka bir mum formasyonu için güvenilir bir başarı oranı veremez. Dolaşan yüzdeler birbirleriyle uyuşmaz; çünkü dayandıkları çalışmalar farklı enstrümanları, zaman dilimlerini ve uygunluk kurallarını örneklemiştir. Bu koşullar eklenmeden aktarılan bir oran size çok az şey söyler.
Sağlam duran şey, sonucu geometri değil koşulların belirlediğidir. Daha yüksek zaman dilimlerinde, gerçek derinliği olan enstrümanlarda, piyasanın daha önce bir kez geri döndüğü fiyatlarda ve kapanış mumu kararlılıkla tamamlandığında daha iyi davranış bekleyin. Bir ve beş dakikalık grafiklerde, sığ piyasa koşullarında ve yukarıda onu durduracak hiçbir şey yokken güçlü bir yükselişin ortasında daha kötü davranış bekleyin.
Para kaybettiren hatalar öngörülebilirdir:
- Kalın bir orta muma tolerans göstermek. Tereddüt tüm mesajdır; o olmadan yalnızca bir uzun mumun ardından gelen başka bir mum vardır.
- Son periyot oturmadan harekete geçmek. Hâlâ oluşmakta olan bir mum, sonunda her yere gidebilir; bu yüzden erken giriş, kurulum kılığında bir tahmindir.
- Sığ bir üçüncü kapanışı görmezden gelmek. İlk gövdenin içine hafifçe sarkan bir mum, el değiştirmeyi göstermemiştir.
- Üstte engel bulunmayan güçlü bir trende karşı işlem açmak; bu durumda ters yön denemeleri belirgin biçimde daha yüksek bir oranda başarısız olur.
- Pozisyonu fazla sıkı korumak. Formasyon içindeki bir stop, onu oluşturan dalgalanmanın tam içine yerleşir.
- Hızlı grafiklerde her oluşumu işlem almak; burada yapı sürekli tekrar eder ve her deneme kendi işlem maliyetlerini taşır.
İlgili formasyonlarla karşılaştırma
| Formasyon | Mumlar | Sonrasında oluşur | Sinyal |
|---|---|---|---|
| Akşam yıldızı | Üç | Bir yükseliş | Ayı dönüşü |
| Sabah yıldızı | Üç | Bir düşüş | Boğa dönüşü |
| Ayı yutan | İki | Bir yükseliş | Ayı dönüşü |
| Kayan yıldız | Bir | Bir yükseliş | Olası ayı dönüşü |
| Üç siyah karga | Üç | Bir yükseliş | Sürdürülen ayı baskısı |
Tek mum sinyalleriyle karşılaştırıldığında, üç dönemlik bir dizi daha fazla kanıt sunar ve bunu daha geç bir gerçekleşme ile ve korumaya daha uzak bir mesafe ile ücretlendirir. Gün içi işlem için mum çubuğu formasyonları rehberimiz mum çubuğu formasyonları ailelerinin nasıl ilişkilendiğini ele alır.
Sonraki adım: ana enstrümanınızda son yarım yılı geriye dönük tarayın, bu koşulları karşılayan her üç mumluk diziyi toplayın ve topluluğu direnç bulunup bulunmadığına göre ayırın. Pivex, bir deneme başlamadan önce günlük ve toplam zarar limitlerini yayımlar; böylece bu örnek, bir dönüş işleminin günlük bütçenin ne kadarını hak ettiği için bir kurala dönüştürülebilir.
İlgili rehberler: bir stop-loss belirlemek ve sabah yıldızı formasyonu.
Katılmadan önce, Pivex’in güncel program kurallarını gözden geçirin ve özel simüle edilmiş bir ticaret değerlendirmesinin deneyiminiz ve risk sınırlarınızla uyup uymadığına karar verin. Katılım ödül, gelir veya belirli bir ticaret sonucu garanti etmez.