คำตอบสั้น ๆ: donchian channel แสดงเส้น 3 เส้น ได้แก่ จุดสูงสุดในช่วงย้อนหลังที่กำหนด, จุดต่ำสุดในช่วงเดียวกัน, และค่ากลางระหว่างสองเส้นนั้น ช่องสัญญาณ 20 periods จะแสดงจุดสูงสุดและจุดต่ำสุดของ 20 แท่งล่าสุด การที่ราคาชนแถบบนหมายถึงเกิดจุดสูงสุดใหม่ของช่วงนั้น ซึ่งเป็นเหตุผลที่อินดิเคเตอร์นี้ถูกสร้างมาเพื่อ breakout และตามเทรนด์ มากกว่าจับจังหวะกลับตัว
วิธีสร้างแถบทั้งสามเส้น
ไม่มีการทำให้เรียบและไม่มีการถ่วงน้ำหนัก การคำนวณเป็นการสังเกตจุดสุดโต่งในอดีตแบบตรงไปตรงมา
- แถบบน: จุดสูงสุดในช่วง N periods
- แถบล่าง: จุดต่ำสุดในช่วง N periods
- แถบกลาง: ค่าเฉลี่ยของสองเส้น ซึ่งทำหน้าที่เป็นค่าเฉลี่ยคร่าว ๆ
เพราะแถบจะขยับก็ต่อเมื่อมีจุดสุดโต่งใหม่เกิดขึ้น จึงเกิดเป็นแนวราบระหว่างช่วง consolidation และจะกระโดดเป็นขั้นเมื่อกรอบราคาแตก ลักษณะเป็นขั้นบันไดนี้คือเอกลักษณ์ของอินดิเคเตอร์ และยังสื่อข้อมูลด้วย: แถบบนที่ราบยาวนานหมายความว่าตลาดไม่สามารถทำจุดสูงสุดใหม่ได้หลายช่วงติดต่อกัน
Richard Donchian ผู้พัฒนาแนวทางนี้ในช่วงกลางศตวรรษที่ยี่สิบ ใช้มันเป็นระบบตามเทรนด์แบบเชิงกล มากกว่าจะใช้เป็นเพียงเครื่องประดับบนกราฟ ต้นกำเนิดนี้ยังคงกำหนดวิธีที่มันทำงานได้ดีที่สุดในปัจจุบัน
| การตั้งค่า | ลักษณะ | การใช้งานทั่วไป |
|---|---|---|
| 10 periods | เร็ว, แตะบ่อย | เข้าเทรดระยะสั้น, trailing ที่แคบ |
| 20 periods | สมดุลมาตรฐาน | เทรด breakout ทั่วไป |
| 55 periods | ช้า, แตะน้อย | ยืนยันเทรนด์ในระดับการถือสถานะ |
| แบบไม่สมมาตร (20 เข้า, 10 ออก) | เข้าแบบช้า, ออกแบบเร็ว | รูปแบบคลาสสิกสไตล์ Turtle |
การอ่านช่อง
การอ่าน 3 แบบครอบคลุมการใช้งานจริงเกือบทั้งหมด
การแตะแถบเป็นสัญญาณเบรกเอาต์ ตามนิยามแล้ว ราคาที่แตะแถบบนคือจุดสูงสุดใหม่ในช่วง N แท่ง ในตลาดที่เป็นเทรนด์ นี่เป็นหลักฐานของการต่อเนื่องของแนวโน้ม ส่วนในตลาดที่แกว่งในกรอบ มันคือขอบบนของกรอบและมักเป็นจังหวะขายกลับ
ความกว้างของช่องในฐานะความผันผวน ช่องที่กว้างหมายความว่าตลาดได้เคลื่อนไหวไปไกลเมื่อไม่นานมานี้ ช่องที่แคบหมายถึงการบีบตัว ซึ่งในเชิงประวัติศาสตร์มักนำไปสู่การขยายตัว การอ่านความกว้างควบคู่กับ ตัวชี้วัด ATR จะให้ภาพที่ครบกว่า เพราะ ATR จับช่องว่างของราคาได้ ซึ่งช่วงสูง-ต่ำเพียงอย่างเดียวอาจมองไม่เห็น
แถบกลางเป็นจุดอ้างอิงแบบ trailing ระบบเชิงกลจำนวนมากจะถือสถานะต่อไปตราบใดที่ราคายังอยู่คนละฝั่งกับเส้นกลาง และออกเมื่อราคาตัดผ่าน
กรอบการเทรดโดยใช้ Donchian channels
- ยืนยันสภาพแวดล้อม ตรรกะเบรกเอาต์ต้องอาศัยตลาดที่สามารถเป็นเทรนด์ได้ ในกรอบราคาที่ชัดเจน สัญญาณเดียวกันนี้จะล้มเหลวซ้ำแล้วซ้ำเล่า
- เลือกความยาวสำหรับเข้าและออกแยกจากกัน การเข้าเมื่อเบรกเอาต์ของช่วง 20 แท่ง และออกเมื่อเกิดเบรกเอาต์ย้อนกลับของช่วง 10 แท่ง คือการจัดวางแบบอสมมาตรคลาสสิก ซึ่งช่วยให้ปล่อยกำไรวิ่งต่อได้ ขณะเดียวกันก็ตัดขาดทุนที่แพ้ได้เร็วขึ้น
- วางจุดตัดขาดทุนจากโครงสร้างราคา ไม่ใช่จากแถบ แถบจะขยับไปเมื่อเกิดจุดสุดขั้วใหม่ ดังนั้นจุดตัดขาดทุนที่ผูกกับแถบจึงเป็นเป้าหมายที่เคลื่อนที่ตลอดเวลา
- กำหนดขนาดสถานะจากระยะห่างของจุดตัดขาดทุน ช่องที่กว้างหมายถึงจุดตัดขาดทุนที่กว้าง ซึ่งต้องใช้ขนาดสถานะที่เล็กลงเพื่อให้รับความเสี่ยงเท่าเดิม
- คาดหวังอัตราชนะต่ำ ระบบเบรกเอาต์มักผิดบ่อยกว่าถูก และอาศัยผู้ชนะไม่กี่ครั้งที่ทำกำไรได้มาก ผลลัพธ์แบบนี้ต้องยอมรับได้ก่อนจึงค่อยเทรด
- จำกัดจำนวนครั้งที่พยายามต่อเซสชัน การหลอกเบรกมักเกิดเป็นกลุ่มในสภาวะตลาดผันผวนไร้ทิศทาง และแต่ละครั้งมีต้นทุนจาก spread และค่าคอมมิชชัน
คู่มือของเราเกี่ยวกับ กลยุทธ์การเทรดแบบ breakout ครอบคลุมการยืนยันสัญญาณและปัญหาการหลอกเบรกอย่างละเอียดมากขึ้น และทั้งสองเรื่องนี้ใช้ได้โดยตรงกับที่นี่
สิ่งที่ควรรู้ก่อนจะพึ่งพามัน
- มันมี lag โดยธรรมชาติ แถบจะอัปเดตหลังจากเกิดจุดสุดขั้วใหม่เท่านั้น ดังนั้นสัญญาณจึงมาช้าหลังจากการเคลื่อนไหวเริ่มขึ้นเสมอ
- มันไม่สนใจอะไรนอกจากจุดสุดขั้ว ปริมาณ โครงสร้าง และบริบทไม่ถูกสะท้อนอยู่ในการคำนวณ
- ตลาดที่แกว่งในกรอบจะลงโทษมัน การแตะขอบแต่ละครั้งจะกระตุ้นให้เกิดจุดเข้า ซึ่งกลับตัวทันที
- การปรับค่า N ให้เหมาะกับข้อมูลย้อนหลังคือการฟิตเส้นโค้ง การตั้งค่าที่แข็งแรงจะเสื่อมลงอย่างค่อยเป็นค่อยไปเมื่อปรับเปลี่ยนเพียงไม่กี่ช่วง ขณะที่การตั้งค่าที่เปราะบางจะพังทลาย
- แถบกลางไม่ใช่แนวรับ มันคือค่าเลขคณิต ไม่ใช่ระดับที่ผู้เล่นในตลาดปกป้อง
- เหตุการณ์ที่กำหนดเวลาไว้จะมีผลเหนือกว่า การเบรกเอาต์ไม่กี่นาทีก่อนการประกาศสำคัญสะท้อนถึงการจัดวางสถานะ ไม่ใช่เทรนด์
กรอบที่ซื่อตรงคือ นี่เป็นเครื่องมือเทรนด์แบบเชิงกลที่มีอัตราชนะต่ำและต้องพึ่งพาไม้กำไรใหญ่ เทรดเดอร์ที่ต้องการการยืนยันบ่อยครั้งว่าตนเองถูกมักไม่สามารถถือผ่าน drawdown ได้ ซึ่งคู่มือของเราเกี่ยวกับ การ swing trading คุ้มค่าหรือไม่ จะอธิบายในบริบทของการถือครองระยะเวลายาวขึ้น
Leverage ทำให้ทุกอย่างรุนแรงขึ้น The คู่มือพื้นฐานตลาดฟิวเจอร์สของ CFTC อธิบายว่าคอนแทร็กต์ที่มีเลเวอเรจแบบมาตรฐานทำงานอย่างไร และตรรกะเดียวกันนี้ใช้ได้กับผลิตภัณฑ์ที่มีเลเวอเรจทุกประเภท: การขาดทุนเล็ก ๆ จากการเบรกเอาต์ต่อเนื่องกันจะทบต้นเร็วเกินกว่าที่เทรดเดอร์ส่วนใหญ่วางแผนไว้
ขั้นตอนถัดไป: ใช้ช่องราคา 20 ช่วงกับสินทรัพย์ที่คุณติดตาม ทำเครื่องหมายการเบรกเอาต์ของแถบบนทุกครั้งในช่วงปีที่ผ่านมา และบันทึกว่ามีกี่ครั้งที่ต่อเนื่องเทียบกับกี่ครั้งที่กลับตัว Pivex เผยแพร่ขีดจำกัดการขาดทุนรายวันและรวมก่อนเริ่มการลองแต่ละครั้ง เพื่อให้อัตราชนะสามารถแปลงเป็นกฎว่าในหนึ่งเซสชันควรรับการเบรกเอาต์ได้กี่ครั้ง
คู่มือที่เกี่ยวข้อง: กลยุทธ์การเทรดแบบ breakout และ ตัวชี้วัด ATR.
ก่อนเข้าร่วมตรวจสอบกฎโปรแกรมปัจจุบันของ Pivex และตัดสินใจว่าการประเมินการซื้อขายเฉพาะที่จำลองเหมาะสมกับประสบการณ์และขีดจำกัดความเสี่ยงของคุณหรือไม่ การเข้าร่วมไม่ได้รับประกันว่าจะมีรางวัล, รายได้, หรือผลการซื้อขายที่เฉพาะเจาะจง.