Kurz gesagt: Das Gartley-Pattern ist eine vierteilige Pullback-Struktur mit den Bezeichnungen X, A, B, C und D. Es markiert, wo eine Korrektur enden und der vorherige Trend wieder einsetzen sollte. Seine definierenden Fibonacci-Verhältnisse sind ein B-Punkt bei 61.8 Prozent von XA und ein D-Punkt bei 78.6 Prozent von XA. Das CD-Leg erstreckt sich auf 127.2 bis 161.8 Prozent von BC. Du steigst bei D ein, platzierst den Stop-Loss jenseits von X und nimmst Gewinn bei Retracements des AD-Swings. Es ist eine präzise Einstiegstechnik, keine Prognose, und sie scheitert eindeutig, sobald der Kurs über X schließt.
Woher das Gartley-Pattern stammt
Harold McKinley Gartley beschrieb die Formation in einem Buch von 1935 über Aktienmarktanalyse. Es stand auf Seite 222, weshalb ältere Trader es noch heute das 222-Pattern nennen. Seine ursprüngliche Zeichnung enthielt überhaupt keine Fibonacci-Verhältnisse. Es war eine gewöhnliche Beobachtung: Der Kurs retraced, prallt ab und retraced dann noch einmal zu einem etwas tieferen Niveau, bevor der Trend weiterläuft. Spätere Analysten fügten die Zahlen 61.8 und 78.6 Prozent hinzu, und das ist die Version, die in den meisten Fachbüchern der technischen Analyse zitiert wird. Betrachte die Verhältnisse als Toleranzen, die einer schlichten Pullback-Idee hinzugefügt wurden, nicht als Gesetze. Märkte respektieren ein Niveau selten auf den Pip genau, und ein Trader, der Perfektion verlangt, wird kaum jemals einen Trade eingehen.
Die Verhältnisse, die ein Gartley-Pattern definieren
Jedes Gartley beginnt mit einer Impulsbewegung von X nach A. Alles danach wird an XA oder am vorherigen Leg gemessen. In der bullischen Variante zeigt XA nach oben, D liegt unter A, und du kaufst bei D. Die bärische Variante ist das Spiegelbild.
| Leg oder Punkt | Gemessen an | Gartley-Anforderung | Was ein Verfehlen dir sagt |
|---|---|---|---|
| B | XA-Retracement | 61.8 Prozent, grob 55 bis 65 toleriert | Ein tieferes B ist eine andere harmonische Struktur; ein flacheres B bedeutet, dass der Trend hartnäckig stark ist |
| C | AB-Retracement | 38.2 bis 88.6 Prozent | C über A macht das Setup ungültig |
| D | XA-Retracement | 78.6 Prozent | D über X bedeutet, dass die Korrektur zu einer Marktumkehr geworden ist |
| CD | BC-Extension | 127.2 bis 161.8 Prozent | Ein kurzer CD, der zu früh endet, dreht sich selten sauber um |
| AB versus CD | Länge von AB | Ungefähr gleich | Ein schiefes CD, deutlich länger als AB, warnt dich davor, dass das Momentum gegen dich arbeitet |
Der B-Punkt bei 61,8 Prozent ist die entscheidendste Zahl in der Tabelle. Er unterscheidet das Gartley-Muster von seinen Verwandten unter den harmonischen Mustern, die zwar dieselben Buchstaben verwenden, aber andere Retracements. Wenn B bei 50 Prozent liegt, hast du kein Gartley, ganz gleich, wie D aussieht. Das D-Niveau bei 78,6 Prozent ist eines der Standard Fibonacci-Retracement-Niveaus in jedem Charting-Tool, daher beobachtet eine große Gruppe von Tradern denselben Preis. Deshalb reagiert das Niveau, und deshalb kann die Reaktion sehr abrupt und kurz ausfallen.
So findest du die D-Punkt-Zone Schritt für Schritt
- Markiere X und A an einer abgeschlossenen Impulsbewegung. Orientiere dich an Dochten oder Schlusskursen und wechsle niemals mitten im Muster die Bezugspunkte.
- Warte auf B. Bestätige, dass es nahe bei 61,8 Prozent von XA liegt. Wenn nicht, geh ohne Zögern an diesem Setup vorbei.
- Warte auf C. Es muss unter A bleiben und 38,2 bis 88,6 Prozent von AB retracen.
- Projiziere D auf zwei Arten: das 78,6-Prozent-Retracement von XA und dann die 127,2- und 161,8-Prozent-Extensions von BC. Die Überschneidung ist deine Zone.
- Achte darauf, was dort sonst noch liegt. Ein vorheriges Swing-Tief oder ein Niveau aus deiner Support- und Resistance-Map erhöht die Attraktivität der Zone.
- Setze eine Preiswarnung am oberen Rand der Zone und höre dann auf, auf den Chart zu starren.
Auf einem Vier-Stunden-Forex-Chart ist die Zone meist 10 bis 20 Pips breit. Eine ungleichmäßige Zone, bei der die beiden Projektionen weit auseinanderliegen, ist ein Zeichen dafür, dass das Muster unsauber ist, und unsaubere Muster führen zu wackligen Einstiegen.
Einstieg, Stop und Ziele: eine Gartley-Handelsstrategie
Drei Einstiegsvarianten decken die meisten Handelsstrategien ab, die auf diesem Muster basieren, und jede handelt Ausführungsqualität gegen Bestätigung aus.
- Limit-Order auf dem 78,6-Level. Pünktliche Ausführungen und der beste Preis, aber ein nervöser Daten-Release kann direkt durch die Zone hindurchdrücken.
- Kerze mit Zurückweisung innerhalb der Zone. Späterer Einstieg und ein schlechterer Preis, dafür deutlich weniger Fehlausführungen.
- Halb und halb. Die Hälfte am Level, der Rest erst, wenn eine Kerze wieder über der Zone schließt.
Der Stop liegt mit kleinem Puffer jenseits von X, weil ein Schlusskurs über X die Struktur bricht. Niemals innerhalb der Zone platzieren; das macht aus einem verzeihenden Setup ein fragiles. Ziele ergeben sich aus dem AD-Swing: 38,2 Prozent von AD für den ersten Ausstieg, 61,8 Prozent für den zweiten und Punkt A für den letzten. Das Aufteilen des Ausstiegs in drei Teile erhöht bei jedem Teil die Kosten durch Spread und Kommission, daher sind auf einem kleinen Konto zwei Ausstiege übersichtlicher als drei.
Ein durchgerechnetes Beispiel auf einem 10,000-Konto
Nimm EUR/USD auf einem Vier-Stunden-Chart. X liegt bei 1.0800 und A bei 1.0900, also beträgt XA 100 Pips. Der Preis fällt auf 1.0838 und retraced 62 Pips, also 61,8 Prozent. Das ist B. Danach steigt er auf 1.0887 und retraced damit etwa 79 Prozent von AB. Das ist C, und es bleibt unter A.
Das 78,6-Prozent-Retracement von XA liegt bei 1.0821. BC beträgt 49 Pips, also landet die 127,2-Prozent-Extension bei 1.0825 und die 161,8-Prozent-Extension bei 1.0808. Die Zone reicht von 1.0808 bis 1.0825, wobei das 78,6-Level darin liegt. Eine Limit-Kauforder liegt bei 1.0821 und der Stop bei 1.0790, zehn Pips unter X, also mit 31 Pips Risiko.
Auf einem 10,000-Konto mit 1 Prozent Risiko sind das 100 im Spiel, also etwa 3 pro Pip, ungefähr 0,3 Standard-Lots. AD misst 79 Pips, also lauten die Ziele:
- Erstes Ziel 1.0851, 30 Pips, ungefähr 1 zu 1.
- Zweites Ziel 1.0870, 49 Pips, etwa 1,6 zu 1.
- Drittes Ziel 1.0900 an Punkt A, 79 Pips, etwa 2,5 zu 1.
Wenn der Preis auf 1.0815 fällt, einen langen unteren Docht ausbildet und bei 1.0830 schließt, wurde deine Limit-Order gefüllt und das erste Ziel liegt 30 Pips entfernt. Schließt die Kerze stattdessen bei 1.0785, ist der Trade beendet und du hast 1 Prozent verloren. Jede Zahl war schon vor der Ausführung bekannt, und genau das macht das Gartley unter Druck so nützlich.
Häufige Fehler, die aus einem Gartley einen Verlust machen
- Den B-Punkt erzwingen. Wenn B bei 70 Prozent liegt und du es auf 61,8 herunter rundest, hast du einen Wunsch eingezeichnet.
- Vorzeitig einsteigen, bevor C fertig ist. Ein C, das weiter steigt, kann durch A durchbrechen, und dann liegt kein Muster mehr vor.
- Den Stop innerhalb der Zone platzieren. Die Zone existiert, um ein unsauberes Tief aufzufangen; ein Stop darin wird unnötig abgeholt.
- Den höheren Zeitrahmen ignorieren. Ein D-Punkt, der X bricht, ist oft das erste Bein eines der echten Trendwendemusteralso verdient ein Gartley gegen den Trend eine kleinere Positionsgröße.
- X und A im Nachhinein neu zu zeichnen. Die Ankerpunkte so zu verschieben, bis die Verhältnisse passen, ist der schnellste Weg, einen Monat ehrlicher Arbeit zu vergeuden.
Die meisten dieser Fehler haben eine gemeinsame Ursache: Unklarheit darüber, wo die Impulse beginnen und enden. Legen Sie die Wick-oder-Close-Regel einmal fest, und der Rest verschwindet größtenteils.
Den Gartley innerhalb von Prop-Firm-Grenzen handeln
Der Gartley eignet sich für ein Evaluierungskonto besser als die meisten Handelsmethoden, weil der Stop durch die Struktur und nicht durch das Bauchgefühl definiert ist. Sie kennen den X-Punkt vor dem Einstieg, also kennen Sie das Risiko vor dem Einstieg. Pivex verwendet ein tägliches Verlustlimit, das jeden Tag neu beginnt, sowie einen festen maximalen Drawdown. Ein Trader, der jeden Gartley mit 1 Prozent Risiko handelt, kann daher an einer Hand abzählen, wie viele Verlierer nötig sind, um eine der beiden Grenzen zu reißen. Da es weder eine zeitliche Begrenzung für den Versuch noch eine Mindestanzahl an Handelstagen gibt, besteht kein Grund, einem unsauberen Muster hinterherzulaufen, nur um aktiv zu bleiben. Die meisten Handelsplattformen bieten die Retracement- und Extension-Tools, die das Muster benötigt, und Match-Trader, auf dem Pivex läuft, bildet da keine Ausnahme.
Ihr nächster Schritt besteht darin, die letzten fünf abgeschlossenen Impulse auf einem Instrument zu markieren, bei jedem B und D zu messen und zu notieren, wie viele tatsächlich qualifiziert waren. Diese Zahl wird kleiner ausfallen, als Sie erwarten, und genau das ist die Lehre. Wenn Sie eine Pivex-Evaluierung versuchen möchten, führen Sie dieselbe Übung mit den Währungspaaren und Zeiteinheiten durch, die Sie dort handeln wollen. Lassen Sie jedes Mal den Stop am X-Punkt Ihre Positionsgröße bestimmen.
Verwandte Leitfäden: Fibonacci-Retracement und Trendwendemuster.
Bevor Sie teilnehmen, prüfen Sie Pivex’ aktuelle Programmregeln und entscheiden Sie, ob eine simulierte proprietäre Trading-Evaluation zu Ihrer Erfahrung und Ihren Risikolimits passt. Die Teilnahme garantiert keine Prämie, kein Einkommen und kein bestimmtes Trading-Ergebnis.